Peamised tunnused Pealinn Valitsusvorm President Territoorium Rahvastik Valuuta Singapur Singapuri parlamentaarne vabariik Parlamentaarne vabariik Tony Tan Tony Tan 714,3 km² (174. maailmas) 714,3 km² (174. maailmas) inimest (7200 inimest/km²) inimest (7200 inimest/km²) Singapuri dollar SGD Singapuri dollar SGD

2000: 2000: 2001: 2001: 2001: 2002: 2002: 2003: 2003: 2003: 2004: 2004: 2004: 2005: 2005: 2005: 2005: 2006: 2006: 2007: 2007: 2007: 2007: 2008: 2009: 2000: 2010 $ 91,1484 miljard dollarit 90,5828 miljard dollarit 93,3629 dollarit miljard dollarit 109,3365 miljardit dollarit 123,5069 miljardit dollarit 139,125 miljardit dollarit 168,434 miljardit dollarit 166,7923 miljardit dollarit 175,9349 miljardit dollarit 213,1545 miljardit dollarit 239,6996 miljardit dollarit

Tööstuse struktuur Singapuri majandus Teenindussektor: Teenindussektor: Töötlev tööstus: Töötlev tööstus: Põllumajandus: Põllumajandus: 65,5% 34,4% 0,1% Peamine osa ekspordist langeb masinaehitustoodetele (ligi 40%). Samuti ekspordib riik naftasaadusi, keemiatooteid, kangaid, rõivaid ja põllumajandussaadusi.

Kriisipoliitika Ettevõtete toetamiseks ja töökohtade loomiseks eraldati valitsuse reservidest 20,5 miljardi dollari suurune stabiliseerimisfond viie prioriteetse valdkonna rahastamiseks: Ettevõtete toetamiseks ja tööhõive tagamiseks 20,5 miljardi dollari suurune stabiliseerimisfond 5 prioriteedi rahastamiseks. valdkonnad: 1. Töökoha säilitamine 2. Pangalaenude soodustamine 3. Maksusoodustused 4. Perede toetamine 5. Infrastruktuuri parandamine

Töökohtade säilitamine Töökohtade säilitamiseks on eraldatud 5,1 miljardit Singapuri dollarit ja loodud on spetsiaalne töökohtade krediidiskeem, mis pakub ettevõtetele toetusi kohalike töötajate palkade maksmiseks. Töökohtade säilitamiseks on ette nähtud 5,1 miljardit Singapuri dollarit ja loodud on spetsiaalne töökohtade krediidiskeem, et pakkuda ettevõtetele toetusi kohalike töötajate palkade maksmiseks. Täiendamise ja vastupidavuse oskuste programm maksab osa palgast (ümber)koolitusel osalevatele töötajatele. Täiendamise ja vastupidavuse oskuste programm maksab osa palgast (ümber)koolitusel osalevatele töötajatele.

Pangalaenude võtmise soodustamine Ligikaudu 5,8 miljardit Singapuri dollarit on valitsuse vahendeid ette nähtud pankade laenuvõtmise toetamiseks. Tänu programmile hüvitab valitsus pankade tõenäolisi kahjusid 80% ulatuses laenudelt kuni 5 miljoni dollari ulatuses ja kuni 75% ulatuses laenudelt kauplemisäri arendamiseks. Ligikaudu 5,8 miljardit Singapuri dollarit valitsuse vahendeid suunatakse pangalaenude toetamiseks. Tänu programmile hüvitab valitsus pankade tõenäolisi kahjusid 80% ulatuses laenudelt kuni 5 miljoni dollari ulatuses ja kuni 75% ulatuses laenudelt kauplemisäri arendamiseks.

Maksusoodustused Rahavoo tagamiseks on kasutusele võetud järgmised meetmed: Rahavoo tagamiseks on võetud järgmised meetmed: 1. 2009. aastal 40% soodustus tööstus- ja kommertskinnisvara maksult; 2. üheks aastaks kehtib veoautode teemaksu soodustus 30%. Sõiduk, bussid ja taksod; 3. Alates 2010. aastast vähendatakse ettevõtete kasumimäära 17%-ni.

Perede toetamine Singapuri valitsus on eraldanud 2,6 miljardit Singapuri dollarit, et aidata kodanikel majanduslangusest üle saada. Singapuri valitsus on eraldanud 2,6 miljardit Singapuri dollarit, et aidata kodanikel majanduslangusest üle saada. Suured toetused riigi eluasemete ostmiseks. Suured toetused riigi eluasemete ostmiseks.

Infrastruktuuri parandamine Sarnaselt paljude riikidega suurendab ka Singapur kulutusi infrastruktuuri arendamiseks, mis toob kaasa mitte ainult uute töökohtade loomise, vaid parandab ka riigi mainet tervikuna. 4,4 miljardit Singapuri dollarit kasutatakse teedevõrgu ja kanalisatsioonisüsteemide ning hariduse ja tervishoiu valdkonna infrastruktuuri arendamiseks. Nagu paljud riigid, suurendab ka Singapur kulutusi infrastruktuuri arendamiseks, mis toob kaasa mitte ainult uute töökohtade loomise, vaid parandab ka riigi mainet tervikuna. 4,4 miljardit Singapuri dollarit kasutatakse teedevõrgu ja kanalisatsioonisüsteemide ning hariduse ja tervishoiu valdkonna infrastruktuuri arendamiseks.

Singapuri sõjatööstus Singapur on ainus ASEANi riik, millel on oma arenenud sõjatööstus. Riik kontrollib seda majandussektorit täielikult või osaliselt. Singapore Technologiesi valduses on sõjatööstusettevõtted rühmitatud nende valdkondade järgi nelja rühma. Singapur on ainus ASEANi riik, millel on oma arenenud sõjatööstus. Riik kontrollib seda majandussektorit täielikult või osaliselt. Singapore Technologiesi valduses on sõjatööstusettevõtted rühmitatud nende valdkondade järgi nelja rühma.

Singapuri Malai rahandusamet. - Singapuri keskpank ja riiklik finantsregulatsiooniasutus. malai Penguasa Kewangan Singapura on Singapuri keskpank ja osariigi finantsregulatsiooni asutus. President (esimees) – Goh Chok Tong President (esimees) – Goh Chok Tong Central Bank

2010. aasta novembri seisuga oli Singapuris 121 kommertspanka, sh kohalikke 7 ja välismaiseid 114. Singapuris tegutses 2010. aasta novembri seisuga 121 kommertspanka, sealhulgas 7 kohalikku ja 114 välismaist. täiskomplekt teenuseid, 50 hulgipanka ja 38 offshore-panka. Välispankadest omakorda on esindatud 26 täisteenuspanka, 50 hulgipanka ja 38 offshore-panka. Singapuri pangandussektoris on ka 46 kaubanduspanka. Singapuri pangandussektoris on ka 46 kaubanduspanka. Singapuri pangad

Saada oma head tööd teadmistebaasi on lihtne. Kasutage allolevat vormi

Hea töö saidile">

Üliõpilased, magistrandid, noored teadlased, kes kasutavad teadmistebaasi oma õpingutes ja töös, on teile väga tänulikud.

postitatud http://www.allbest.ru/

UFI RIIK LENNUNNUTE TEHNIKAÜLIKOOL

INFOTEADUSTE JA ROBOOTIKATEADUSKOND

OSAKOND „ FINANTS, RAHA RINGE JA

MAJANDUSJULGEOLEK»

KURSUSETÖÖ

distsipliinis "Raha, krediit, pangad"

teemal: "Singapuri pangandussüsteem"

VALMIS:

Õpilane gr. EF-302 R.I. Nuriakhmetova

Kursitöö ülesanne erialal "Raha, krediit, pangad"

1. Kursusetöö teema "Singapuri pangandussüsteem"

2. Peamine sisu:

Riigi raharingluse olukorra analüüs, rahasüsteemi ülesehitus, keskpanga roll, pangandussüsteemi struktuur, pangaoperatsioonide iseärasused; soovitusi Venemaa pangandussüsteemi parandamiseks, võttes arvesse välismaist kogemust; asula osa.

3. Registreerimise nõuded

Seletuskiri tuleb koostada Microsoft ® Wordi redaktoris vastavalt ESKD ESKD, ESPD, GOST, STP jne nõuetele.

4. Teabeallikad:

Distsipliini õpikud, loengumaterjal, andmed perioodikast, Internet, andmed statistikakogudest.

Väljaandmiskuupäev ________ Lõppkuupäev _________________

Juhendaja ______________________________

Plaan – kursusetöö ajakava

Tööetapi nimetus	Tööjõukulu, tund.	Protsent kogu täitmise keerukusest	Konsultandile esitamise tähtaeg
Ülesande kättesaamine ja kinnitamine
Uuritava teema teoreetiliste aluste analüüs
Ülesande täitmine kursusetöö teemale
Kavandatavate tegevuste arendamine
Kursitöö koostamine ja täitmine ning kaitsmiseks ettevalmistamine

Sissejuhatus

1.1 Novell Singapur

1.4 Venemaa ja Singapuri pangandussüsteemi võrdlus

Peatükk number 2. Arveldusosa

Järeldus

Bibliograafia

Sissejuhatus

Stabiilne rahasüsteem on aluseks majanduse normaalsele toimimisele ning üldise majandustasakaalu saavutamisele ja majanduse kui terviku tasakaalulisele kasvule. Kesksel kohal nii rahasüsteemis kui ka turumajanduses tervikuna on raha. Ringluses oleva raha hulga muutus võib oluliselt mõjutada sissetulekute taset, hindu ja toodangut. Selles kursusetöös käsitletakse Singapuri rahasüsteemi.

Uuringu asjakohasus on tingitud riigi majanduse kiirest arengust. Singapur on üks kiiresti arenevaid riike kaguosas. Sellel riigil on suurepärane finantsinfrastruktuur, poliitiline stabiilsus ja õigussüsteem maailma tasemel. Singapur on üks Aasia suurimaid finantskeskused, ei allu Tokyole ja Hongkongile.

Uuringu teemaks on Singapuri rahasüsteem.

Uuringu objektiks on Singapuri majandus.

Uurimise eesmärgid:

1. Vaatleme Singapuri peamisi ajaloolisi aspekte.

2. Kirjeldage Singapuri rahasüsteemi.

3. Viia läbi Singapuri ja Venemaa pangandussüsteemi võrdlev analüüs.

Peatükk number 1. Singapuri pangandussüsteem

1.1 Singapuri lühiajalugu

1818. aasta lõpus määras Briti India kindralkuberner Lord Hastings kindralleitnant Sir Stamford Rafflesi rajama Malai poolsaare lõunatippu kaubandusjaamu.

Britid laiendasid oma domineerimist India üle ja asutasid ka kaubandust Hiinaga. Nad nägid vajadust luua sadam, et "oma parandada, taaselustada ja kaitsta kaubalaevastik", samuti vältida Hollandi Ida-India edu.

Pärast seda, kui Sir Stamford uuris 1819. aastal teisi lähedalasuvaid saari ja ülejäänud Briti Ida-Indiat, asus ta elama Singapuri, mis pidi olema nende strateegiline kaubanduspunkt vürtside marsruudil.

Singapurist sai lõpuks üks tähtsamaid kaubandus- ja sõjalisi keskusi Briti impeerium.

Saar oli Penangi (1786) ja Malacca (1795) järel kolmas Malai poolsaarel Suurbritannia poolt vallutatud saar. Need kolm Briti asulat (Singapur, Penang ja Malacca) said 1826. aastal Briti India kontrolli all olevateks otseasumiteks.

Aastal 1832 sai Singapurist kolme piirkonna valitsuskeskus.

1. aprillil 1867 sai Singapuri vahetu asundus Briti kolooniaks ja seda haldas Londoni koloniaalameti jurisdiktsiooni all olev kuberner.

Peagi toimus Briti kindluse nõrgenemine. Teise maailmasõja ajal okupeerisid jaapanlased Singapuri. Briti peaminister Sir Winston Churchill nimetas seda "Briti ajaloo halvimaks katastroofiks ja suurimaks kapitulatsiooniks".

Pärast sõda seisis riik silmitsi vapustavate probleemidega: kõrge tööpuudus, madal majanduskasv, ebapiisav eluase, lagunev infrastruktuur, tööstreigid ja sotsiaalsed rahutused.

See aga põhjustas kohalike elanike seas poliitilise ärkamise ja sünnitas koloniaalvastaste ja rahvuslik meeleolu, sai selle kehastuseks loosung “Merdeka”, mis tähendab malai keeles “iseseisvust”.

Aastal 1959 sai Singapurist Briti impeeriumi alluvuses isevalitsev riik Yusuf bin Ishaqiga, esimese Yang de-Pertuan Negaraga (malai keelest tõlgituna "Tema, kes on silmapaistva riigi peremees") ja Lee Kuan Yew selle esimesena. ja pikim peaminister (ta oli sellel ametikohal kuni 1990. aastani).

Enne Malaya, Sabahi ja Sarawakiga Malaisia ​​Föderatsiooniga liitumist kuulutas Singapur 1963. aasta augustis ühepoolselt iseseisvuse Suurbritanniast.

Kaks aastat hiljem lahkus Singapur föderatsioonist pärast tuliseid ideoloogilisi konflikte Singapuri valitsuse ja suure poliitilise partei nimega People's Action Party (PAP) ning Kuala Lumpuri föderaalvalitsuse vahel.

9. augustil 1965 sai Singapur ametlikult suveräänsuse. Esimese presidendina vannutati ametisse Yusuf bin Ishak ja peaministriks jäi omakorda Lee Kuan Yew.

Iseseisvumisega tulid pimedad, kui mitte riskantsed majandusajad. Ajakirja Singapore: A Country Study (1989) toimetaja Barbara Leitch Lepoeri sõnadega: (Singapore: A Country Study) "Malaisiast eraldumine tähendas Singapuri majanduslike mandrite kaotust ja Indoneesia Singapurile suunatud sõjalise vastasseisu poliitika tõi kaasa Malaisia majanduslik kokkukuivamine." selles suunas".

Need probleemid ajendasid Singapuri juhtkonda keskenduma riigi majandusele. Cambridge'i juristiharidusega Lee Kuan Yew asus Singapuri valitsuse etteotsa, tema valitsus oli agressiivne ja ekspordile orienteeritud tööjõu industrialiseerimisel läbi ulatusliku stiimuliprogrammi välisinvesteeringute ligimeelitamiseks.

Singapuri strateegiline asukoht oli ju ikkagi tema kasuks.

Enne 1972. aastat oli veerand Singapuri tööstusettevõtetest kas välisomanduses või USA ja Jaapani suurinvestorite kontrolli all olevate ettevõtete ühisettevõtted.

Selle tulemusena lõi Singapuri stabiilne poliitiline kliima soodsad investeerimistingimused ja maailmamajanduse kiire laienemine, kusjuures aastatel 1965–1973 kahekordistus sisemajanduse koguprodukt (SKT).

1960. aastate lõpu ja 1970. aastate majandusbuumiga loodi erasektoris uusi töökohti. Valitsus alustas subsideeritud eluaseme, hariduse, tervishoiu ja ühistranspordi pakkumist ning lõi uusi töökohti avalikku sektorisse.

Riigi tervikliku jätkusuutliku sotsiaalkindlustussüsteemiga keskne reservfond on loonud tööandjatele ja töötajatele kohustuslikud sissemaksed, et koguda vajalik kapital valitsusprojektideks ja riigi eakate töötajate rahaliseks kindlustamiseks.

1970. aastate lõpus muutis valitsus oma strateegilise mõtlemise kõrge professionaalsuse ja töömahuka tehnoloogia vastu, andis tööstusele lisandväärtuse ning kaotas töömahuka tootmise.

Eriti infotehnoloogia mis olid laienemise prioriteediks, sai Singapurist 1989. aastal suurim ketaste ja kettaosade tootja. Samal aastal laekus tootmistulust 30% riigi SKT-st.

Singapuri rahvusvaheliste ja finantsteenuste sektor on olnud ja jääb selle majanduse üheks kiiremini kasvavaks sektoriks, moodustades 1980. aastate lõpus ligi 25% riigi SKTst.

Samal aastal said Singapurist ja Hongkongist Tokyo järel kaks kõige olulisemat Aasia finantskeskust. 1990. aastal oli Singapuril tehinguid üle 650 rahvusvahelise ettevõtte ja mitme tuhande finantsasutusega ja kaubandusettevõtted. Poliitilisel rindel suutis Kuan Yew Go Chok 2004. aasta valimistel alistada Lee Hsien Lungi ja Lee Kuan Yewi vanimast pojast sai Singapuri kolmas peaminister.

1.2. Raharingluse süsteemi ja Singapuri rahasüsteemi tunnused

Singapuri rahvusvaluuta – Singapuri dollar (SGD) – lasti esmakordselt käibele 1967. aastal, mil toimus valuutade jaotus Malaisia, Singapuri ja Brunei vahel. Samal ajal tasuta vastastikune vahetus ja kolme uue sõltumatu valuuta vaba ringlus neil territooriumidel. Suhteliselt lühikese aja jooksul on Singapuri dollarist saanud üks tugevamaid ja stabiilsemaid valuutasid maailmas. Teoreetiliselt vastab Rahvusvahelise Valuutafondi poolt kinnitatud Singapuri dollari valuutapariteet selles sisalduvale kullasisaldusele 0,290299 g puhast kulda. Singapuri valuutavahetuse aastakäive on Londoni, New Yorgi ja Tokyo järel teisel kohal – see ületab 25 miljardit dollarit.

Praegu on Singapuris ringluses Orchid-seeria pangatähed nimiväärtusega 1, 5, 10, 25, 50, 100, 500, 1000 ja 10 000 Singapuri dollarit; pangatähed nimiväärtusega I, 5, 10, 20, 50, 100, 500, 1000 ja 10 000 Singapuri dollarit sarjast "Birds" ning vahetusmündid 1, 5, 10, 20, 50 senti ja 1 dollarit. Lisaks on käibel Rahvusvahelise Põllumajandusorganisatsiooni (FAO) meenemündid 5-sendise nimiväärtusega, hõbemündid nimiväärtusega 5, 10 ja 50 dollarit ning kuldmündid nimiväärtusega 100, 150, 250 ja 500 Singapuri dollarit. Singapur. Singapuri rahandusasutusel on raha emiteerimise monopoolne õigus. Singapuri populaarseimad pangatähed on 10, 25 100, 500 ja 1000 Singapuri dollarit.

Mõelge Singapuri rahaagregaatidele. Riik kasutab 4 rahaagregaati:

M0 - sisaldab kogu ringluses olevat raha, paberit ja metalli;

M1 - sisaldab M0 + ettevõtete ja elanikkonna arveldus-, arveldus- ja erikontode vahendeid + + elanikkonna hoiuseid nõudmiseni pankades;

M2 - sisaldab M1 + elanike tähtajalisi hoiuseid pankades;

M3 - sisaldab M2 + hoiuse- ja hoiusertifikaate + võlakirju valitsuse laen.

Rahapakkumine viimastel andmetel on 521 868 800 SGD.

Riigi keskpangal on rahasüsteemi toimimises oluline roll, vaatleme lähemalt Singapuri keskpanka.

Singapuri rahandusamet on Singapuri keskpank.

Enne 1970. aastat olid mitmesugused rahandusfunktsioonid jaotatud mitmete valitsusasutuste ja asutuste vahel. Singapuri kiire areng nõudis keerukamat pangandus- ja rahasüsteemi. Sellega seoses tekkis vajadus funktsioonide tõhustamine, mis oleks pidanud kaasa aitama dünaamilise ja järjepideva rahapoliitika kujunemisele. Seetõttu võttis Singapuri parlament 1970. aastal vastu Singapuri rahandusasutuse seaduse. 1. jaanuaril 1971 alustas tegevust rahaasutus.

Singapuri rahandusamet on volitatud esindama Singapuri huve Singapuri valitsuse pankuri ja finantsagendina. Osakonnale on usaldatud riigi finantsstabiilsuse säilitamise, krediidi- ja valuutaregulatsiooni ülesanded, mis aitavad kaasa riigi majanduse arengule.

1977. aasta aprillis usaldas Singapuri valitsus Singapuri rahandusametile vastutuse kindlustustegevuse reguleerimise eest riigis. Väärtpaberituru reguleerimise ülesanded pandi ametile 1984. aasta septembris väärtpaberitööstuse seadusega. Pärast Singapuri rahandusameti ühinemist 1. oktoobril 2002 valuutavolinike nõukoguga usaldati ametile Singapuri dollarite emiteerimine.

1.3 Pangandussüsteemi omadused ja struktuur

Pangandustegevust Singapuris reguleerivad mitmed seadused:

· Singapuri rahandusasutuse seadus;

· Pangaseadus;

· Hoiuste kindlustamise ja poliisiomanike "Kaitseskeemide seadus".

Singapuri pangandussüsteem sisaldab arenenud finantsasutuste võrgustikku, mis tegutsevad vastavalt rahvusvahelistele standarditele. Olles üks juhtivaid majandusmäärused Kagu-Aasias tagab see osariik pangandussektori usaldusväärse funktsionaalsuse nii kohalikul kui ka rahvusvahelisel tasandil. Singapuril on kõik tingimused finantstehingute tegemiseks nii riigisiseselt kui ka välismaal.

Singapur on üks maailma juhtivaid finantskeskusi ja Kagu-Aasia peamine rahanduse turustuskeskus. Seetõttu pole üllatav, et riik on loonud ühe kõige arenenuma pangandussüsteemid maailmas, kus ligikaudu 124 kohalikku ja välismaist panga- ja finantsasutust pakuvad teenuseid tarbijapangandusest ja varahaldusest kuni vahetus-, investeerimispanganduse ja spetsialiseeritud kindlustusteenusteni. 2010. aasta lõpus oli rahandusameti hinnangul Singapuri kodumaise pangandussektori varad/kohustused 764 miljardit Singapuri dollarit. Singapuri juhtivad pangad on ABN AMRO, Citibank, DBS, HSBC, OSCBC, Standard Chartered ja LSO.

Kuigi praegu valitsuse toetatud hoiuste kindlustamise programmi ei ole, plaanib MAS lähiajal sellise süsteemi sisse seada. Kommertspankade tegevus Singapuris on litsentseeritud ja allub pangandusseadusele.

Kommertspangad saavad tegeleda kõigi võimalike pangandustegevustega. (krediiditoimingud, pangatoimingute pakkumine füüsiliste ja juriidiliste isikute vaheliste arvelduste läbiviimiseks, raha kogumine, sularahaoperatsioonide pakkumine, valuutavahetusoperatsioonide teostamine, hoiuste kaasamine, pangagarantiide andmine pangatoimingutele, rahaülekande teenused ilma panka avamata kontod). Lisaks kommertspangateenuste pakkumisele, sealhulgas hoiuste vastuvõtmisele, tšekkide arveldamisele ja laenamisele, võivad pangad tegeleda ka mis tahes muu pangandustegevusega, mis on MAS-iga reguleeritud või lubatud, sealhulgas finantsnõustamisteenused, kindlustusmaaklerteenused ja kapitali paigutamise teenused. Turul.

Kommertspangad ja nende esindajad ei pea omama selliste tegevuste läbiviimiseks eraldi litsentsi, kuid on kohustatud järgima tegevusjuhendi nõudeid. majanduslik tegevus ette nähtud vastavalt finantsnõustajate seaduses (IA) ja väärtpaberi- ja futuuriseaduses (SFA). 2001. aasta juulis muudeti pangandusseadust, et keelata pankadel tegelemine mittefinantstegevusega. Pankadele anti mittefinantstegevuse lõpetamiseks kolm aastat, kuni 2004. aasta juulini. 2003. aasta augustis pikendati seda ajapikendusaega veel 2 aasta võrra kuni 2006. aasta juulini nende pankade puhul, kes taotlesid MAS-ilt ajapikendust. Singapuris on praegu 113 kommertspanka. Neist viis on registreeritud kohapeal ja kuuluvad kolme kodumaisesse pangandusgruppi. Kommertspangad tegutsevad täisteenuspankade, hulgipankade või offshore-pankadena.

Täisteenust pakkuvad pangad võivad osutada kõiki pangaseaduses sätestatud teenuseid. Praegu on Singapuris 28 sellist panka. Neist viis on registreeritud kohapeal ja kuuluvad 3 kodumaisesse pangagruppi, ülejäänud 23 panka on välismaal registreeritud pankade filiaalid. Neist 23 välispanga filiaalist kuus on saanud privileegi pakkuda kõiki pangateenuseid. Välispankadel, kes pakuvad täielikku valikut teenuseid ja kasutavad seda privileegi, võib oma kontoritest eraldi olla ainult 15 filiaali ja/või sularahaautomaati, millest maksimaalselt 10 võivad olla harukontorid. Need pangad saavad omavahel sularahaautomaate jagada ja oma filiaalide asukohta vabalt muuta. Alates 1. juulist 2002 on abikõlblikel pankadel lubatud osutada deebetteenuseid EFTPOS-võrgu kaudu (elektrooniline rahaülekanne), pakkuda täiendavat pensionipaketti, kasutada investeerimiskontosid (CPF Investment Scheme kontod) ja võtta vastu investeerimisskeemi alusel tähtajalisi hoiuseid ning skeemi minimaalse sissemakse summaga.

Hulgipangad võivad tegeleda sama pangandustegevusega nagu täisteenust pakkuvad pangad, välja arvatud see, et neil ei ole luba pakkuda jaepangandusteenuseid Singapuri dollarites. Nad tegutsevad kooskõlas MAS-i välja antud hulgipanganduse juhistega. Singapuris on 37 hulgipanka, mis kõik on välispankade filiaalid.

Offshore-pangad võivad tegeleda Aasia valuutaühikutes (ACU) denomineeritud Aasia valuutadega samadel tegevusaladel nagu täisteenindusega pangad ja hulgimüügipangad. Aasia valuutaühikud on arvestusüksus, mida pangad kasutavad kõigi Aasia dollarite turul tehtud välisvaluutatehingute kirjendamiseks. Singapuri dollarites tehtud pangatehinguid arvestatakse kodumaistes pangaüksustes (DBU) eraldi. Offshore-pankade poolt kodumaistes pangandusüksustes sooritatud tehingute maht on residentidega tehtavate tehingute osas võrreldes hulgipankadega mõnevõrra piiratum.

Lisaks kolmele kirjeldatud kommertspankade kategooriale on finantsasutusi, mis võivad tegutseda kaupmeespankadena. Kaupmeespangad on kooskõlas seadusega heaks kiidetud rahandusameti poolt ning nende tegevusele kohaldatakse kaupmeespankade direktiive. Selliste pankade toimingud Aasia valuutades toimuvad samuti vastavalt pangandusseadusele. Kaupmeespangad tegelevad reeglina ettevõtete finantseerimise, emiteeritud aktsiate ja võlakirjade märkimise, ettevõtete ühinemise ja ülevõtmisega, investeerimisportfelli haldamise, juhtimiskonsultatsiooni ja muude tasuliste tegevustega. Enamik kaubanduspankadest tegutseb MAS-i loal Aasia valuutade ühikuga, mille kaudu nad konkureerivad kommertspankadega Aasia dollariturul. Mis puudutab DBU-sid, siis kaubanduspankadel ei ole lubatud vastu võtta nõudmiseni hoiuseid, säästuhoiuseid ega laenata avalikkuselt raha. Küll aga on neil lubatud võtta hoiuseid või laenata raha pankadest, finantsettevõtetelt, aktsionäridelt ja nende aktsionäride kontrollitavatelt ettevõtetelt. Singapuris on praegu 52 kaubanduspanka.

Finantsettevõtted keskenduvad väikesemahulisele finantseerimisele, sealhulgas autoostu järelmaksu laenudele, kestvuskaupadele ja kodulaenud. Finantsettevõtted on litsentseeritud ja tegutsevad vastavalt finantsühingute seadusele. Finantsettevõtetel ei ole lubatud avada deposiitkontosid, mida saab nõudmisel välja võtta tšekkide, vekslite või maksenõudega. Samuti ei ole neil lubatud anda ühelegi isikule üle 5000 Singapuri dollari suurust tagatiseta laenu ega teha tehinguid välisvaluutas, kullas või muudes väärismetallides ega osta välisvaluutas vääringustatud aktsiaid, aktsiaid või võlaväärtpabereid. Finantsettevõtted, kelle kapital ületab 10 miljonit Singapuri dollarit, võivad aga taotleda luba tehingute tegemiseks välisvaluutas, väärismetallides ja välisvaluutas nomineeritud aktsiates. Selline luba väljastatakse tingimusel, et välisvaluutas antava laenu kogusumma ei ületa ühelgi hetkel 10% finantsettevõtte kapitalist. Singapuris tegutseb 3 finantsettevõtet.

Mõned peamised Singapuris täisteenuse litsentsi alusel tegutsevad finantsasutused on:

1. ABN AMRO BANK NV (ABN AMRO BANK NV)

2. AMERICAN EXPRESS BANK LTD. (AMERICAN EXPRESS BANK LTD)

3. BANGKOK BANK PUBLIC COMPANY LIMITED (BANGKOK BANK PUBLIC

4. COMPANY LIMITED)

5. BANK OF AMERICA, RAHVUSLIK LIIT

Märkimisväärne tulu kaupade ja teenuste ekspordist, suur tulu finantstehingutest, positiivne maksebilanss, üsna madal välisvõla tase tõid Singapuris kaasa märkimisväärsete kulla- ja välisvaluutareservide kogunemise. Ajavahemikul 1990-2000 kasvasid Singapuri kulla- ja välisvaluutareservid enam kui 3 korda ja ulatusid 48,5 miljardi Singapuri dollarini, mis on kõrgem kui sellistes arenenud riikides nagu Suurbritannia, Holland, Rootsi, Taani, Austraalia ja Kanada.

Suurema osa kulla- ja välisvaluutareservidest (99%) moodustavad kullavarud ja välisvaluuta, 0,6% - eriõigused laenatud (SDR) ja 0,4% - reservpositsioonid Rahvusvahelises Valuutafondis (IMF). Ekspertide hinnangul jääb kulla osakaal Singapuri kulla- ja välisvaluutareservides vahemikku 15-20%, USA dollar moodustab 35-45%, Jaapani jeen - 20-30%, ülejäänu - Lääne-Euroopa valuutade jaoks. peamiselt Saksa mark, Suurbritannia naelsterling Šveitsi frank.

Singapuri kulla- ja välisvaluutareserve hoitakse rahvusvahelistes finantsasutustes hoiustena. Viimastel aastatel on Singapuri dollari kurss Singapuri peamiste kaubanduspartnerite valuutade suhtes pidevalt tõusnud.

Keskvalitsuse koguvõlga esindab sisevõlg. Oma struktuuris on võlgnevused eraisikutele ja juriidilistele isikutele 96% (nimelised aktsiad ja võlakirjad, riigivõlakirjad), 4% pangandussektorile (hoiused). Välisvõlg puudub, kuna kogu võlg moodustub oma valuutas paigutatud instrumentidest. See viitab sellele, et keskpank keskendub rohkem siseturule kui välisturgudele.

1.4 Venemaa ja Singapuri pangandussüsteemi võrdlusomadused

Pangasüsteemide võrdleva analüüsi läbiviimisel Venemaa Föderatsioon ja Singapur, tuvastati nende sarnased ja eristavad tunnused, põhiandmed on toodud tabelis nr 1.

Tabel number 1. Põhiandmete võrdlus

Täielik pealkiri	Singapuri Vabariik	Vene Föderatsiooni
Valitsuse vorm	Vabariik	Liitvabariik
	Singapur
Pindala, km 2	693 (175 maailmas)	17 075 400 (1 maailmas)
Rahvastik, inimesed	5 077 000 (113 maailmas)	143 300 000 (9 maailmas)
	Singapuri dollar
Rahvusvahelised organisatsioonid	Rahvaste Ühendus, APEC	APEC, G8, SRÜ
Keskpanga asutamine	Singapuri rahandusamet	Venemaa keskpank
Riigivara osakaal keskpanga kapitalis.

Venemaa pangandussüsteem on kahetasandiline. Esimest taset esindab Vene Föderatsiooni Keskpank. Teisele tasemele kuuluvad pangad ja pangavälised krediidiorganisatsioonid, samuti välispankade filiaalid ja esindused.

Singapuri pangandussüsteemi esindab ka kahetasandiline struktuur. Esimesel tasandil on rahaasutus, mis on ühtlasi Singapuri keskpank. Teisel pangad, krediidiasutused.

Venemaa pankade arv on 778. Singapuris on 121 kommertspanka, sealhulgas 7 kohalikku ja 114 välismaist.

Singapuri rahapakkumine on viimastel andmetel 521 868 800 000 SGD, rahabaas 162 744 300 000.

Venemaa rahapakkumine on viimastel andmetel 31 636 700 000 rubla. Rahaline baas 7 960 300 000 RUB

Singapuri dollari vahetuskurss 12.05.2015 1 SGD = 38,1157 RUR

Venemaa SKT indeks: 82 937 000 000 RUB

Singapuri SKT näitaja 297 900 000 000 USD

Singapuri rahandusasutuse peamised ülesanded on:

1. Tegutseda Singapuri keskpangana, sealhulgas rahapoliitika haldamine, pangatähtede emiteerimine, maksesüsteemide järelevalve ning Singapuri valitsuse teenistus pankuri ja finantsagendina.

2. Finantsteenuste järelevalve ja finantsstabiilsuse jälgimine

3. Singapuri valuutavahetusjuhtimine

4. Arendada Singapuri rahvusvaheliseks finantskeskuseks

Vene Föderatsiooni Keskpanga peamised ülesanded:

1. Töötab koostöös Vene Föderatsiooni valitsusega välja ja viib ellu ühtset riiklikku rahapoliitikat

2. Teostab järelevalvet krediidiasutuste ja pangagruppide tegevuse üle

3. Korraldab ja rakendab valuuta reguleerimist ja valuutakontrolli vastavalt Vene Föderatsiooni õigusaktidele

Venemaa esimene kommertspank avati 1. novembril 1864 Peterburis. Seejärel tekkis Moskvasse hulk kommertspanganduse kontoreid. 1870. aastal moodustati Volga-Kama ja Aasovi-Doni pank.

OCBC Bank – asutati 1932. aastal. suurim pank turukapitalisatsiooni järgi, varadega üle 253 miljardi Singapuri dollari.

Mõelge riigis tegutsevate kommertspankade vormide erinevustele.

Venemaal ainult traditsioonilised kommertspangad. Singapuris: hulgimüük, offshore, kauplemine.

Võrdluse põhjal saab teha järgmised järeldused:

Peatükk number 2. Arveldusosa

13. valiku andmete põhjal, juhindudes Vene Föderatsiooni Keskpanga juhisest nr 139-I, on vaja arvutada kommertspanga tegevuse põhistandardid. Venemaa Panga nõuded nende standardite järgimiseks on kommertspankade bilansside likviidsuse haldusreguleerimise meetodid (tabel 2).

Tabel 2 - Kommertspanga tegevuse standardite arvutamise lähteandmed

Täitematerjalid
Panga aktsiakapital ()
Varade summa, millest on lahutatud riskiga kaalutud vara asjaomaste kirjete võimalike kahjude katteks eraldatud eraldise summa ()
Bilansivälistel kontodel kajastatud instrumentide krediidiriski suurus ()
Tähtpäevatehingute krediidiriski suurus ()
Tururiski väärtus ()
Likviidsed varad ()
Väga likviidsed varad ()
Nõudluskohustused ()
Nõudmiskohustused ja kuni 30 päeva ()
Pangalaenud ()
Panga laenukohustused ()
Varad (A)
Kohustuslikud reservid (P0)
Panga nõuete summa laenuvõtjale ()
Suurte krediidiriski positsioonide kumulatiivne väärtus ()
Panga kohustuste kogusumma (Ovkl)
Krz näitaja nende aktsionäride kohta, kelle sissemakse panga põhikapitali ületab 5% selle Venemaa Panga poolt registreeritud väärtusest ()

Tabel 2 - Kommertspanga tegevuse standardid

Standardi nimetus		Tulemus

Tabel 3 - Kommertspanga tegevuse normide arvestused

Standardi nimetus
Kapitali adekvaatsuse määr (N1)	4000000/(10143765+1461307 + 800000 +5531100) *100%	7340500/(12531600 +1650100 + 6230400+776413)*100%	8431982/(14116230 + 1650100 + 551135 + 5400700) *100%
Kiirlikviidsuskordaja (N2)	(1600515/8456011)*100%	(1100500/9100200) *100%	(929450/9100200)*100%
Praegune likviidsuskordaja (N3)	(2414760/11340800) * 100%	(2600300/11340800) *100%	(1903300/8415300)*100%
Pikaajaline likviidsuskordaja (N4)	12543600/(900500+4456000)*100%	9500400/(1500700+7870 800)*100%	11300514/(700600+8431982)*100%
Kogulikviidsuskordaja (N5)	2414760/(6311620+ 700000)*100%	2600300/(7413000+715900)*100%	2600300/(1100500+9100200)*100%
Maksimaalne risk ühe laenuvõtja või seotud laenuvõtjate rühma kohta (N6)	(1560340/4000000) *100%	(1574201/7340500) *100%	(2201345/8431982) *100%
Suurte krediidiriskide maksimaalne suurus (N7)	(11816432/4000000) *100%	(9908203/7340500) *100%	(7500302/8431982)*100%
Maksimaalne risk laenuandja kohta (N8)	(1423700/4000000)*100%	(2500400/7340500)*100%	(3202415/8431982)*100%
Maksimaalne krediidirisk aktsionäri kohta (N9)	(870200/4000000) *100%	(1213438/7340500) *100%	(2314700/8431982) *100%

Tehtud arvutuste põhjal saab teha järgmised järeldused:

Panga omavahendite adekvaatsuse määr (N1) reguleerib (piirab) panga maksejõuetuse riski ning määrab krediidi- ja tururiski katmiseks vajaliku panga omavahendite miinimumsumma nõuded. Soovitatav väärtus Venemaa praktika jaoks? 10%. Kapitali adekvaatsuse määr (N 1) vastab nõuetele, mis näitab omavahendite adekvaatsust: olemasolev kapital katab (vastavalt regulatiivsetele nõuetele) riskiga kaalutud varad.

Panga hetkelikviidsuskordaja (N2) reguleerib riski, et pank kaotab likviidsuse, st mis tahes vara võimet kohe või vajadusel rahaks muuta. Soovitatav väärtus?15%. Kiirlikviidsuskordaja (H2) on 1 aastaga üle 15%, mis tähendab, et nõudluskohustuste katmiseks piisab väga likviidsetest varadest ning 2 ja 3 aasta pärast vastupidi.

Panga hetkelikviidsuskordaja (N3). Reguleerib pangapoolset likviidsuskao riski järgmise 30 kalendripäeva jooksul. Soovitatav määr on?50%. Praegune likviidsuskordaja ei vasta kõikidel aastatel nõuetele, mis viitab sellele, et kassas pole piisavalt raha, et katta nõudmiskohustusi kuni 30 päevaks.

Panga pikaajaline likviidsuskordaja (N4). Reguleerib riski, et pank kaotab likviidsuse pikaajalistesse varadesse paigutamise tõttu. H4 soovitatav väärtus? 120%. Pikaajaline likviidsuskordaja H4 on alla 120% vaid 2. aastal, mistõttu panga kapitali- ja nõudluskohustused ei kata panga võlga aastatel 1 ja 3

Panga üldine likviidsuskordaja (N5). Reguleerib järgmise 30 päeva jooksul sularahaks konverteeritavate varade (likviidsete varade) osakaalu varade kogumassist. Ei tohiks ületada 15%. Kõigil kolmel aastal oli näitaja üle normväärtuse.

Maksimaalne riskipiir laenuvõtja või seotud laenuvõtjate rühma kohta (N6). Reguleerib panga krediidiriski seoses ühe laenusaaja või seotud laenuvõtjate rühmaga ning määrab panga krediidinõuete kogusumma laenusaajale või seotud laenuvõtjate rühmale maksimaalse suhte panga omavahenditesse (kapitali). Maksimaalne risk laenuvõtja või seotud laenuvõtjate grupi kohta H6 peab olema väiksem kui 25%, 1. ja 3. aastal standard nõuetele ei vasta ning 2. aastal standard seevastu vastab. kehtestatud piirid, viitab see sellele, et panga koguvajadust 1 ja 3 aasta pärast ei saanud rahuldada panga omavahenditega.

Suurte krediidiriskide maksimaalne suurus (N7). Reguleerib panga suurte krediidiriskide kogusummat ning määrab suurte krediidiriskide kogusumma ja panga omavahendite (kapitali) suuruse maksimaalse suhte Suurte krediidiriskide H7 maksimaalne suurus on alla 800% , standard on panga poolt täidetud, mis tähendab, et panga kapital on piisav suurte krediidiriskide ennetamiseks.

Maksimaalne riskisumma krediidiandja kohta (H8). Normi ​​ei järgitud ühelgi aastal.

Panga poolt osalejatele (aktsionäridele) antavate laenude, pangagarantiide ja garantiide maksimumsumma standard (N9). Reguleerib panga krediidiriski pangas osalejate (aktsionäride) suhtes ning määrab panga poolt oma osalejatele (aktsionäridele) antavate laenude, pangagarantiide ja käenduste summa maksimaalse suhte panga omavahenditesse (kapitali). ). Soovitame selle standardi väärtust (H9) -?50%. Pank on kõikidel aastatel standardi nõutavates piirides, mistõttu on panga poolt oma aktsionäridele antavate tagatiste ja tagatiste maksimumsumma panga omavahendite suhtes korrektselt seatud.

Pank järgib kõiki tootlusstandardeid, välja arvatud üldine likviidsusnõue ja maksimaalne riskilimiit 1 laenuvõtja või seotud laenuvõtjate grupi kohta, mis tähendab, et pangal ei ole piisavalt raha kõigi kohustuste katmiseks ja ta vajab omavahendite suurendamist. .

singapuri panga sularaha

Järeldus

Kursusetöös käsitleti Singapuri ajalugu, rahasüsteemi iseärasusi, pangandussüsteemi. Selle peamiste majandusnäitajate dünaamika võimaldab teha järgmised järeldused:

1. Singapuri kulla- ja välisvaluutareservid on oluliselt üle kasvanud eelmisel kümnendil. Nende struktuuris domineerivad välisvaluuta ja kuld. Rahalised agregaadid kipuvad suurenema.

2. Singapuri SKT kasvab. Riik järgib ülehinnatud vahetuskursi poliitikat. Inflatsioonimäär on selgelt piiritletud.

3. Alates 2009. aastast on toimunud intressimäärade langus ja SKP kasvumäärade tõus. See viitab sellele, et rahapoliitika instrument – ​​intressimäärad – mõjutas positiivselt makromajanduslikku näitajat – SKP kasvutempot, põhjustades selle tõusu.

Singapuri pangandussüsteem sisaldab arenenud finantsasutuste võrgustikku, mis tegutsevad vastavalt rahvusvahelistele standarditele.

Pärast Singapuri pangandussüsteemi võrdlemist Venemaa süsteemiga tehti järgmised järeldused:

1. Pangad tekkisid Venemaale 60 aastat varem kui Singapuris.

2. Venemaa keskpanga ja Singapuri rahandusasutuse funktsioonid on sarnased.

3. Singapuri rahapakkumise, rahabaasi ja SKT näitajad ületavad Venemaa omasid, mis viitab Venemaa ebapiisavalt efektiivsele rahapoliitikale.

4. Mõlema riigi pangandussüsteem on kahetasandiline.

5. Venemaa pankade arv on umbes kuus korda suurem kui Singapuri pankade arv.

Singapuris on loodud investeeringuid atraktiivne keskkond. Mis võimaldab teil keskenduda väikesele riigile, suur hulk raha ja pädevat juhtkonda, et neid õigesti kasutada.

Järeldus arveldusosa kohta on järgmine: pank järgib kõiki tootlusstandardeid, välja arvatud üldine likviidsuskordaja ja maksimaalne riskilimiit 1 laenuvõtja või seotud laenuvõtjate rühma kohta, mis tähendab, et pangal ei ole piisavalt sularaha kõigi kohustuste katteks ja see peab suurendama omavahendite summat.

Bibliograafia

1. Avdokushin E.F. Rahvusvahelised suhted: õpik. - M.: Jurist, 2010. - 366 lk.

2. Agapova T.A., Seregina S.F. Makroökonoomika. Õpik / Moskva Riiklik Ülikool. M.V. Lomonosov, M., 2009. - 35-36 lk.

3. Bulatov A.S. Majandus: õpik / Üldväljaanne Bulatova A.S. - M.: Majandusteadlane, 2006. - 113-116 lk.

4. Kalašnikovi N.I. Singapur: linnriigi probleemid. M.: Teadmised, 1981. - 231-233 lk.

5. Karamova O.V. Rahapoliitika // IPPK loengukursus. M.: FA, 2012. - 25-31 lk.

6. Keynes J.M. Intressi ja raha kasutamise üldine teooria. M.: Helios ARV, 1999. - 176-177 lk.

7. Kolpakova G.M. Rahandus. Rahakäive. Krediit: Õpetus. M., 2002. - 56-59 lk.

8. Kurzanov V.N. Singapur Kagu-Aasia majanduses. M.: Nauka, 1985. - 134 lk.

9. Raizberg B.A., Lozovsky L.Sh., Starodubtseva E.B. kaasaegne majandussõnastik M.: INFRA-M, 2006. - 76-77 lk.

Majutatud saidil Allbest.ru

...

Sarnased dokumendid

Venemaa Keskpanga iseloomulikud funktsioonid ja instrumendid. Kommertspankade aktiivsete ja passiivsete toimingute liigid ja tunnused, pangalaenude klassifikatsioon. Kommertspankade ebatraditsioonilised tegevused, investeerimistegevuse valdkonnad.

abstraktne, lisatud 24.01.2010


Pankade tekkimine ja peamised arenguetapid. Pangasüsteemide tüübid. Pangandussüsteemi hierarhiline struktuur. Kommertspankade liidud. keskpanga funktsioonid. Panga kui äriettevõtte tunnused. Pangatoimingud.

kursusetöö, lisatud 06.02.2007


Kommertspankade mõiste, nende liigid. Kommertspankade ülesanded ja tegevuspõhimõtted. Valgevene Vabariigi kommertspankade moodustamine ja arengu hindamine. Valgevene Vabariigi kommertspankade tegevuse parandamise põhisuunad.

kursusetöö, lisatud 03.04.2007


Vene Föderatsiooni pangandussüsteemi olemus on riikide pankade ja krediidiasutuste kombinatsioon, mis tegutsevad ühise rahamehhanismi raames. Kesk- ja kommertspankade, sularahaarvelduskeskuse ja pangaväliste krediidiasutuste ülesanded.

abstraktne, lisatud 26.03.2012


Pangandussüsteem: mõiste ja üldised omadused. Panga ja pangavälise krediidiasutuse erinevus. Kesk- ja kommertspankade roll ja tähtsus pangateenuste turul. Spetsiifilisus õiguslik seisund keskne laenuasutus.

abstraktne, lisatud 27.01.2016


Pankade tekkimine ja areng, nende olemus. Kommertspankade funktsioonid ja roll turumajanduses. Pangatoimingute ja -teenuste liigid. Pangandussüsteemi mõiste. Välismaiste finants- ja krediidiasutuste mõju riigi pangandussüsteemile.

kursusetöö, lisatud 12.01.2014


Pankade arengulugu. Pangandussüsteemi olemus ja struktuur, rahapoliitika. Kommerts- ja keskpankade funktsioonid ja roll. Venemaa Panga funktsioonid, Vene Föderatsiooni kaasaegne pangandussüsteem ja ülemaailmse finantskriisi mõju sellele.

kursusetöö, lisatud 15.12.2011


Pankade tüübid. Pankade funktsioonid. pankade olemus. Pangandussüsteem. Keskpank kui kahetasandilise pangandussüsteemi esimene etapp. Keskpanga põhifunktsioonid. Kommertspankade tegevuspõhimõtted. Omakapitali moodustamine.

kursusetöö, lisatud 22.05.2007


Kommertspankade kontseptsioon ja olemus, nende roll makrotasandil. Valgevene Vabariigi kommertspankade tegevuse analüüs. Pangandussüsteemi ülesanded rahapoliitika põhisuundade elluviimiseks. Kommertspankade arenguväljavaated.

kursusetöö, lisatud 24.04.2014


Vene Föderatsiooni kaasaegne krediidisüsteem. Pangasüsteemide tüübid: juhtimise tsentraliseerituse astme ja interaktsiooni olemuse järgi; sõltuvalt elementide alluvusest. Vene Föderatsiooni Keskpanga eesmärgid, ülesanded. Venemaa pangandussüsteemi hetkeseis.

Vene Föderatsiooni haridus- ja teadusministeerium

Peterburi Riiklik Polütehniline Ülikool

Tehnika- ja Majandusinstituut

"Maailma- ja regionaalmajanduse" osakond

KURSUSE PROJEKT

Singapuri rahasüsteemi analüüs

distsipliinis "Raha, krediit, pangad"

Lõpetanud üliõpilane Larina S.K.

Juhataja Skripnyuk D.F.

Peterburi

Sissejuhatus

1.1.1 Neoklassikaline koolkond

2.5 Raha väljastamine

3.1 Makromajanduslik ülevaade

3.2 Väliskaubandus ja kapitalivood

3.3 Riigivõlg

3.3 Rahapoliitika instrumendid ja nende mõju majandusele

3.3.1 Intressimäärad

3.3.2 Välisvaluuta sekkumine

Järeldus

Kasutatud kirjanduse loetelu

Sissejuhatus

Stabiilne rahasüsteem on aluseks majanduse normaalsele toimimisele ning üldise majandustasakaalu saavutamisele ja majanduse kui terviku tasakaalulisele kasvule. Kesksel kohal nii rahasüsteemis kui ka turumajanduses tervikuna on raha. Ringluses oleva raha hulga muutus võib oluliselt mõjutada sissetulekute taset, hindu ja toodangut.

Selle teema kursuse projekt on Singapuri rahasüsteemi analüüs. Uuringu asjakohasus on tingitud riigi majanduse kiirest arengust. Singapur on üks kiiresti arenevaid riike kaguosas. Sellel riigil on suurepärane finantsinfrastruktuur, poliitiline stabiilsus ja maailmatasemel õigussüsteem. Singapur on üks suurimaid Aasia finantskeskusi, mis ei allu Tokyole ja Hongkongile. Rahapoliitika analüüsist selgub, kuidas valitsus Singapuri kasvavat majandust reguleerib ja milliseid vahendeid selleks kasutab.

Kursuseprojekti eesmärk on analüüsida rahapoliitika mõju Singapuri majandusarengule.

Selle eesmärgi saavutamine eeldas järgmiste teoreetiliste ja praktiliste ülesannete sõnastamist ja lahendamist, mis määrasid ette uuringu loogika ja struktuuri:

uurida rahapoliitika teoreetilisi kontseptsioone

vaadata üle Singapuri keskpanga funktsioonid

kaaluge riigi pangandus- ja mittepangandussüsteeme

analüüsida riigi kulla- ja välisvaluutareserve ning rahalisi agregaate

teha ülevaade makromajanduslikest näitajatest

arvestada väliskaubandusnäitajaid ja kapitali liikumist

arvestama riigivõla mahtu ja struktuuri

analüüsida Singapuri rahapoliitika instrumente

Uuringu objektiks on Singapuri majandus. Uuringu teemaks on riigi rahapoliitika instrumentide mõju selle majandusarengule.

See projekt koosneb sissejuhatusest, kolmest osast, järeldusest ja kirjanduse loetelust. Esimene osa on pühendatud rahasüsteemide teoreetilistele alustele. Teine osa sisaldab Singapuri rahasüsteemi struktuuri analüüsi. Kolmandas osas püüti analüüsida riigi rahapoliitika mõju selle majandusarengule.

Uuringu teoreetiliseks aluseks olid juhtivate kodu- ja välismajandusteadlaste tööd raha-, krediidi- ja pangandussüsteemide vallas. Samuti kasutati töö võimalikult terviklikuks kirjutamisel selget analüüsi õppekirjandus, majandussõnastikud, ajalehtede ja ajakirjade artiklid, statistikakogumikud Viimastel aastatel, seda teemat käsitlevad Interneti-ressursid, mis sisalduvad kursusetöö lõpus olevas kirjanduses.

Uuring viidi läbi kasutades üldteaduslikud meetodid teadmised: abstraktsioon, induktsioon, deduktsioon, analüüs, süntees, võrdlemine ja üldistamine. Need meetodid võimaldasid selle kursuseprojekti teema kõige täielikumalt, kättesaadavamalt ja arusaadavamalt avalikustada.

Kursuseprojekti maht oli ______ lehekülge.

1. Rahasüsteemi teoreetilised alused

1.1 Ideid majanduse rahalise reguleerimise kohta erinevate koolkondade teooriates

Keskpanga rahapoliitika (rahapoliitika) on valitsuse meetmete kogum, mis reguleerib rahasüsteemi tegevust, laenukapitaliturgu, sularahata maksete korda, et saavutada mitmeid üldisi majanduseesmärke: hind. stabiliseerumine, majanduskasvu määrad, rahaühiku tugevdamine.

Rahapoliitika on praegu üks vorme kaudne mõju riigid majandusele. See põhineb majandusteadlaste teoreetilistele ideedele raha rollist majanduses ja selle mõjust peamistele makromajanduslikele parameetritele: majanduskasv, tööhõive, hinnad, maksebilanss. Kaasaegsetes teooriates käsitletakse raha üha enam kui paljunemisprotsessi aktiivset tegurit ning rahateooriast endast on saanud makroanalüüsi oluline osa.

Rahateooria (monetaristlik teooria) on majandusteooria osa, mis uurib raha ja rahapoliitika mõju majanduse olukorrale tervikuna.

Turumajanduse riikliku reguleerimise probleem, sealhulgas rahapoliitika meetodid, ei omanud praktilist tähendust kuni 1930. aastateni. XX sajandil, samas kui Euroopa juhtivate riikide majandus ja Põhja-Ameerika ei tabanud laastav kriis.

1.1.1 Neoklassikaline koolkond

19. sajandi viimase kolmandiku - 20. sajandi alguse klassikalise (neoklassikalise) koolkonna majandusteadlased. nad uskusid kindlalt tõhusasse isereguleeruvasse ja arenevasse turumajandusse, eitasid vajadust suuremahuliseks riigi sekkumiseks majandusprotsessidesse ning pidasid raha vaid kestaks reaalsete väärtuste nominaalseks väljendamiseks, nagu toodang, sissetulek, investeering jne.

Nad uskusid, et tegeliku tootmismahu määravad ühiskonnale kättesaadavad peamised tootmistegurid: tööjõuressursid, tootmisvõimsused, loodusvarad, st. tegurid, mis muutuvad ainult pikas perspektiivis. Eelkõige arvasid paljud selle koolkonna majandusteadlased, et tootmismaht ja raha liikumise kiirus kalduvad loomulikule tasemele ega sõltu raha ja rahapoliitika mõjust. Rahahulga muutused majanduses võivad mõjutada vaid kodumaiste hindade taset.

Järgides raha kvantiteedi teooriat, mille kaasajastamisel andis olulise panuse matemaatikakoolkonna silmapaistev esindaja I. Fisher. Majandusteoorias on I. Fisheri matemaatiline vahetusvõrrand hästi tuntud

kus M on ringluses oleva raha hulk. V on raha liikumiskiirus, P on hinnatase. Q on tegeliku väljundi tase. Selles võrrandis iseloomustab MV raha pakkumist majanduses, PQ - nõudlust raha järele.

Neoklassikud väitsid, et raha nominaalsumma proportsionaalne muutus põhjustab ainult absoluutse hinnataseme proportsionaalse muutuse. Seetõttu jõudsid nad järeldusele, et rahapoliitika on ebatõhus, ja kutsusid valitsust üles hoolitsema eelkõige tasakaalus riigieelarve eest, vältides selle puudujääki.

Maailma majanduskriis 1929-1933 seadis põhialused kahtluse alla neoklassikaline teooria, mis praktiliselt välistas pikaleveninud kriiside ja tahtmatu töötuse võimaluse turumajanduses. Samuti leidis ta, et klassikaline raha ja hindade kvantiteedi teooria, mis toimib pikaajalisel ajaskaalal, ei suuda lahendada kriisist tingitud probleeme. USA valitsuse tööpuuduse vastu võitlemiseks. Suurbritannia ja teised arenenud riigid hakkasid kasutama riikliku regulatsiooni meetmeid, mis ei sobitu ortodoksse neoklassikalise doktriiniga.

1.1.2 Keynesi rahandusregulatsiooni mudel

Kõige kuulsam teoreetiline põhjendus laiaulatuslik riigi sekkumine turumajandusse oli vaal ja J. Keynes "Üldine tööhõive, intresside ja raha teooria" (1936). Keynes muutis pöördeliselt makromajandust, muutes radikaalselt seda, kuidas majandusteadlased ja valitsus mõtlevad majandustsüklitest ja majanduspoliitikast.

Erinevalt klassikast arvas J. Keynes, et majandus võib madala toodangu ja kroonilise tööpuuduse olukorras pikaks ajaks “kinni jääda”, kuna hindade ja palkade jäikuse tõttu puudub mehhanism, mille abil täistööhõive saavutatakse. oleks kiiresti taastatud ja oleks tagatud tootmisvõimsuste täielik ärakasutamine.

J. Keynes nägi majanduse langemise põhjust vaeghõive tingimustes tasakaalulõksu ebapiisavas kogunõudluses ning uskus, et valitsus saab raha- ja fiskaalpoliitika meetoditega mõjutada majandustegevuse seisu kogunõudluse muutmiseks.

Keynesi kogunõudluse teoorias on investeerimisnõudlus määrava tähtsusega. Mitmekordistavast efektist tingitud investeeringute kõikumised põhjustavad suuri muutusi tootmises ja tööhõives. Olulisematest majandusse investeerimise taset määravatest teguritest toob J. Keynes esile intressimäära, kuna viimane on investeerimisprojektide finantseerimiseks laenu saamise kulu. Intressimäära tõus ceteris paribus vähendab planeeritud investeeringute taset ning sellest tulenevalt väheneb toodang ja hõive.

Funktsionaalsete sõltuvuste ahelat saab väljendada järgmiselt: rahapakkumise suurenemine põhjustab intressimäära languse, mis toob kaasa investeeringute ja seega ka sissetulekute ja tööhõive kasvu. Keynes pidas intressimäära mõju investeerimispoliitikale hoovaks, mille kaudu raharingluse tingimused mõjutavad majandust tervikuna. Seetõttu on Keynesi teooria oluline osa rahaturu analüüs, kus intressimäär määratakse raha pakkumise ja nõudluse vastasmõju tulemusena. Paljastades intressimäära muutmise mehhanismi, lükkas J. Keynes tagasi klassikalise koguseteooria rahanõudlust ja esitas oma seisukoha, mille kohaselt on raha üks rikkuse liike ning majandusüksuste soovi hoida osa varast rahana määrab nn likviidsuseelistus.

Keynes vaatles rahanõudlust kahe muutuja funktsioonina: nominaalne rahvatulu ja intressimäär, sest tema arvates sisaldab raha kogunõudlus kahte elementi. Esimene element on tehingunõudlus ehk nõudlus raha kui ringlusvahendi järele, s.o. nõudlus raha järele tehingute, kaupade ja teenuste ostmiseks. See võtab arvesse tehingumotiivi, mil planeeritud kulutuste tegemiseks on vaja raha, ja ettevaatusmotiivi, mis tingib vajaduse omada raha, et ootamatuid vajadusi rahuldada. Tehingunõudlus sõltub rahvatulu tasemest: mida suurem on nominaalne rahvatulu, seda suurem on kulutuste tase, kuna inimesed sõlmivad suur number tehinguid ja neil peab olema rohkem likviidsust.

Põhimõtteliselt uus Keynesis on teise elemendi lisamine raha kogunõudlusesse – väärtpaberite ostu ja müügiga seotud spekulatiivne nõudlus. Spekulatiivse rahanõudluse olemasolu on tingitud sellest, et inimesed määravad igal juhul ise, milline osa sissetulekust kulutada tarbimisele ja milline osa säästudele ning millisel kujul sääste säilitada. Väärtpaberites kajastatud säästud toovad tulu. Nende hoidmine on aga seotud riskiga, kuna intressimäära muutus toob kaasa väärtpaberite hinna muutumise. Kuna väärtpaberite hind on pöördvõrdeline intressimääraga, siis selle tõustes väärtpaberite turuväärtus väheneb. Veelgi enam, eeldatakse, et pärast "loomuliku taseme" saavutamist hakkab intressimäär tulevikus langema ning väärtpabereid saab müüa kasumiga ja kõrgema hinnaga. kõrge hind. Loomulikult eelistab iga vara investeeriv majandusüksus investeerida väärtpaberitesse, mille tulemusena ei teki spekulatiivset nõudlust raha järele. Vastupidi, madala intressimäära korral on tulevikus oodata selle tõusu, mis toob kaasa väärtpaberite hinna languse ja põhjustab väärtpaberiomanike kapitali kahjumit. Nendel tingimustel tekib üldine soov likviidsuse järele, keeldutakse väärtpaberiinvesteeringute kaudu laenu andmast majanduskasvule ning kasvab spekulatiivne nõudlus raha järele.

J. Keynesi teoste järgi kujuneb spekulatiivne motiiv tagasisidet rahanõudluse ja laenuintressi vahel.

Rahanõudluse funktsionaalset sõltuvust saab defineerida järgmiselt: raha nominaalnõudlus sõltub nominaalrahvatulust ja nominaalsest intressimäärast.

Rahapakkumise majanduses määrab keskpanga poliitika ja see on lühiajaliselt konstantne.

Rahapoliitika meetodeid kasutades saab riik mõjutada intressimäära ja selle kaudu investeeringute taset, säilitades täistööhõive ja tagades majanduskasvu.

J. Keynes ja tema järgijad seadsid aga esikohale fiskaalpoliitika. Selle selgitamiseks võib tuua mitu põhjust.

Esiteks jõuab majandus erilisse seisundisse, kus rahapakkumise suurenemine ei põhjusta rahvatulu muutust. Seda juhtumit nimetatakse "likviidsuslõksuks" ja seda analüüsivad piisavalt üksikasjalikult tuntud inimesed inglise majandusteadlane J. Hicks.

"Likviidsuslõks" tähendab, et intressimäär on üsna madalal tasemel ja seda saab muuta ainult ülespoole. Nendel tingimustel ei püüa raha omanikud neid investeerida. Tekib olukord, kus ka väga madal intressimäär ei stimuleeri investeeringuid ega aita kaasa tulude kasvule. Kogu raha juurdekasvu neelab spekulatiivne nõudlus, s.o. raha satub kätesse ja seda ei investeerita majandusse. Kuna intressimäär ei muutu, jäävad investeeringud ja tulud samaks. Sõltumatu taaselustamise turumehhanism ei tööta. Vaja on impulssi väljastpoolt turusüsteemi. Väljapääs sellest olukorrast, uskusid keinslased, on võimalik ainult fiskaalpoliitika kaasamisega, mis toimib erainvesteeringute "vedurina".

Teiseks lähtus Keynes raha liikumise kiirust hinnates sellest, et see on muutlik ja ettearvamatu, sealhulgas lühiajaliselt (näiteks majandustsükli sees). Seetõttu ei saa rahaks pidada kõige olulisem tegur, mis määrab toodangu, tööhõive ja hindade dünaamika.

Ja lõpuks, kolmandaks, uskus J. Keynes, et turumajanduses on hinnad paindumatud, seega kõik majandusnäitajad seda väljendatakse püsipalkades.

Uurinud kanaleid, mille kaudu valitsuse fiskaal- ja rahapoliitika mõjutab majanduse seisu, ning tuginedes teoreetilistele eeldustele jõudis Keynes järeldusele, et depressiooni tingimustes varisesid monetaristliku lähenemise meetodid majanduse reguleerimisel ja stimuleerimisel kokku. Tõhusamateks viisideks majanduse stabiliseerimiseks pidas ta muudatusi maksusüsteemis ja valitsuse kulutuste struktuuris. See järeldus pani Keynesi järgijad kuulutama tuntud teesi: "rahal pole tähtsust". Samas pidasid varajased keinslased "likviidsuslõksust" lähtudes rahapoliitikat ebaefektiivseks ja rõhutasid fiskaalpoliitika absoluutsust.

Ka hilisemad keinslased pidasid rahapoliitikat efektiivseks. Eelistatakse segaraha-fiskaalpoliitikat: suhteliselt ranget fiskaal- ja kerget rahapoliitikat, kusjuures viimasele on antud fiskaalregulatsiooni meetmetega kaasneva adaptiivse poliitika roll. Intressimäära madalal hoidmiseks ja investeeringute soodustamiseks on vaja rahapoliitikat: rahapakkumise kasv neutraliseerib intressimäära tõusu ja hoiab sellega ära erainvesteeringute väljatõrjumise, vähendab "tõuke" efekti avaliku sektori kulutuste suurenemisel.

1.1.3 Raha monetaristlik kvantiteedi teooria

Sõjajärgne periood kuni 1960. aastate lõpuni – 1970. aastate alguseni. Seda tähistavad juhtivate sotsiaal-majandusliku arengu kõige soodsamad protsessid lääneriigid viimase 100 aasta jooksul. Kuid 1960.-1970. aastate vahetusel. ilmsiks tulid keinsiliku majandusregulatsiooni kontseptsiooni väärarvutused.

Need seisnevad inflatsiooniohu alahindamises, riiklike otseinvesteeringute rolli ja konjunktuuri reguleerimise eelarvemeetodite liialdamises ning puudujäägi rahastamise tegeliku mõju ülehindamises.

Keynesianismi diskrediteerimine ja kriis aitasid kaasa raha rolli taastamisele majanduses ja ajutiselt unustatud rahateooriate taaselustamisele. Majandusmaailmas monetaristidena tuntud M. Friedman ja tema järgijad töötasid välja kaasaegse raha kvantiteediteooria, mis sai 1970. aastatel ülipopulaarseks.

Monetarism on majanduse koolkond, mis rõhutab ringluses oleva raha hulga muutumist hindade, sissetulekute ja tööhõive määrava funktsioonina.

Monetaristid ei nõustu keinslastega mitte ainult küsimustes raha rollist majanduses, vaid eelkõige turumajanduse kui terviku toimimise hindamisel. Nad usuvad, et turumajandus on üsna stabiilne ja turumehhanism on võimeline iseseisvalt taastama majanduslikku tasakaalu. Seetõttu seisavad monetaristid vastu riigi aktiivsele sekkumisele majandusse, kaitsevad vaba konkurentsi põhimõtteid üldiselt ja eriti rahandussfääris. Raha suhtuvad monetaristid kui otsustav tegur tootmise arendamine. Rahasfääri liigne riiklik reguleerimine võib nende hinnangul esile kutsuda majanduskriisi. Nad leidsid selle tõestust mitte ainult 1970. aastate keskpaiga ja 1980. aastate alguse kriisidest.

Raha ja eelkõige raharingluse rolli alahindamine, USA Föderaalreservi Süsteemi (FRS) suutmatus ära hoida ringluses oleva raha hulga järsku langust 20. aastate lõpus. M. Friedmani sõnul kasvas oluliselt majanduslanguse negatiivseid külgi. M. Friedman oli veendunud, et raha ja raharinglus on olnud majanduse arenguks läbi aegade väga olulised ning rahateooria ignoreerimine või selle postulaatide väärkasutamine liigse riikliku regulatsiooni käigus võib tekitada riigimajandusele tohutut kahju.

Majandustsüklite ja raharingluse analüüs võimaldas M. Friedmanil ja tema kaaslastel oluliselt kaasajastada raharingluse klassikalist kvantitatiivset teooriat, eriti lühiajaliste ajavahemike puhul. Seega usuvad monetaristid, kes peavad muutujaks raha ringluse kiirust, et nende pakutud teooria võimaldab ennustada selle muutuja käitumist. Peamiste raha ringluse kiirust määravate teguritena toovad nad esile oodatavat inflatsioonitaset ja intressimäära. Monetaristid paljastasid ka seose rahapakkumise kasvutempo ning reaalse ja nominaalse RKT vahel ning näitasid, et rahapakkumise kasvutempo muutused mõjutavad reaaltoodangut kiiremini kui hindu. Näiteks ühe sees

Konjunktuuritsüklis põhjustab ringluses oleva raha pakkumise kasvutempo pärast mõningast viivitust, tavaliselt mitu kuud, muutusi nominaalse RKT kasvutempos. Esiteks, märkimisväärne osa nominaalse RKT muutusest peegeldab muutusi reaalses RKTs, s.t. muutused majandussüsteemis toodetud kaupade ja teenuste reaalses koguses. Tulevikus, kui rahapakkumise kasvutempo oluliselt ületab keskmised aastamäärad majanduskasvust moodustavad olulise osa nominaalse RKT muutustest absoluutse hinnataseme muutused. Seega toimub rahapakkumise kasvust tingitud nominaalse RKT kasvu kiirenemine alles esialgu reaaltoodangu suurenemisena, millega kaasneb tööpuuduse vähenemine. Seejärel viib reaaltoodangu kasvutempo aeglustumine selleni, et hinnakasv neelab järjest suurema osa rahapakkumise kasvutempo muutumisest tulenevast mõjust majandusele. Kui rahapakkumise kasvutempo aeglustub, aeglustuvad vastavad nominaalse ja reaalse RKT muutused vastupidises järjekorras.

Monetaristliku suuna esindajate uued uuringud andsid võtmed mõistmaks riigi rahapoliitika mõju majanduse olukorrale, võimaldasid selgitada seda seni jälgimata. majanduslik nähtus, nagu stagflatsioon või kõrge tööpuuduse ja kõrge inflatsiooni samaaegne olemasolu, mis on täiesti vastuolus Keynesi teooriaga, ning lõpuks pakkuda asjakohaseid soovitusi riigi rahapoliitika kohta.

Lähtudes tõsiasjast, et häid kavatsusi tehakse liiga sageli valesti, seisid monetaristid vastu nii rahapakkumise kui intressimäära stabiliseerimisele suunatud aktiivse rahapoliitika elluviimisele.

Nad pidasid Keynesi kontseptsiooni ekslikuks ja sisemiselt vastuoluliseks. Seetõttu ei peaks nende hinnangul põhiliseks reguleerimise objektiks olema intressimäär, vaid rahapakkumise kasvutempo. Keskpank peab rakendama pidevat prognoositavat rahapoliitikat ja järgima lihtsat rahapakkumise pideva kasvu reeglit. Rahapakkumise kasvutempo peab olema piisav, et ühelt poolt tagada reaalse RKT kasv, teiselt poolt aga mitte põhjustada inflatsiooniprotsesse majanduses.

1970ndatel - 1980ndate alguses. monetaristlike retseptide praktiline rakendamine võimaldas välja töötada üsna tõhusaid meetmeid inflatsiooni vastu võitlemiseks. Samal ajal inflatsiooniprotsesside stabiliseerumine, muutused finantsasutustes ja üleminek uuele majanduskasvu kvaliteedile 80ndatel. vähendas oluliselt eelmise kümnendi inflatsiooniperioodil välja töötatud rahapoliitiliste retseptide asjakohasust. Ent suuresti tänu monetaristide teadussaavutustele jätsid majandusteadlased igaveseks hüvasti väitega "raha ei loe".

Kaasaegne rahateooria omandab üha enam mudelite sünteetilisi vorme, sealhulgas Keynesianismi, monetarismi, neoklassikalise pakkumisepoolse majanduse jne elemente.

Tervikuna on majanduses kujunenud suund, mida nimetatakse "neoklassikaliseks sünteesiks", mis hõlmab erinevaid vaatenurki kaasaegse segamajanduse toimimise teooriale ja praktikale.

1.2 Maailma juhtivate riikide rahasüsteemid

See lõik käsitleb maailma juhtivate majanduste – USA, Saksamaa, Jaapani ja Hiina – rahasüsteeme.

1.2.1 USA rahasüsteem

Viimase sajandi jooksul on Ameerika majandus olnud näide kõige edukamast ja edukamast majandusarengust pärast majanduskatastroofi (30. aastad, suur depressioon USA-s), olles sajandi lõpus kõige jõukam riik, mis koges majanduskatastroofi kõrghetke. selle areng. Kuid isegi olles üks täiuslikumaid majandussüsteemid maailmas ei saaks USA rahasüsteem hakkama ilma selle süsteemi haldamise eest vastutava finantsasutuseta. Selline institutsioon, mis oli võimeline tagama USA pangandus- ja rahasüsteemi finantsseisundi, oli USA Föderaalreservi Süsteem (FRS). Fed on sisuliselt samaväärne teiste riikide emiteerivate keskpankadega

USA rahasüsteemi lahutamatu osa on rahvuslik valuutasüsteem. Ameerika Ühendriikides on kümnendkoha süsteem 1:10:100 (1 USA dollar võrdub 100 sendiga). Ringluses on: 100, 50, 20, 10, 5, 2 ja 1 dollari pangatähed; 100 dollarit riigivõlakirjad; hõbe-vask ja vask-nikkel mündid 1 dollar, 50, 25, 10, 1 senti. Pangatähtede emiteerimise õigus antakse föderaalreservi süsteemile ning väikerahatähed, hõbedollarid ja väikeraha - riigikassa.

Sihtimist on USA-s kasutusele võetud alates 1970. aastatest. ringluses oleva raha pakkumise kasvu reguleerimisel järgmise perioodi sihtide seadmine, mida keskpangad oma poliitikas järgivad. Alates 1975. aastast on Föderaalreservi süsteem (FRS) korrapäraselt kongressile esitanud aruande rahapakkumise kavandatud kasvu- või kahanemismäära kohta järgmiseks 12 kuuks.

Üks kõige enam tõsiseid raskusi USA majanduse ees seisis inflatsioon. See probleem muutus eriti teravaks 1970. aastatel. Näiteks USA-s on inflatsioonimäär kümnendiga kolmekordistunud 4 protsendilt 13 protsendini aastas. Sellega seoses võttis USA Kongress 1978. aastal vastu seaduse, mis kohustas Föderaalreservi Süsteemi seadma piirangud raha ja krediidi kasvule. Samuti võeti vastu "Täieliku tööhõive ja tasakaalustatud majanduskasvu seadus". See täpsustas rahapoliitika eesmärke: tagamist kõrge tase tööhõivet ja säilitada hindade stabiilsus. Selle saavutamiseks pidi Fed igal aastal teatama rahapakkumise ja krediidiressursside suuruse järgmine aasta, mis peaks mõjutama majanduse oodatavat tulemuslikkust ja inflatsioonimäärasid.

Tunnistades, et alati ei ole võimalik säilitada soovitud tasakaalu rahapakkumise kasvu ja majanduskasvu vahel, ei kohusta seadus Fed-i rahapakkumise deklareeritud parameetritest rangelt kinni pidama. Kui aga esineb lahknevusi, peab Fed nende põhjuseid selgitama. Rahapakkumisest ja krediidiemissioonist teatatakse iga aasta veebruaris ja neid korrigeeritakse juunis Kongressile esitatavas aruandes. See aruanne viitab ka nende väärtuste esialgsetele hinnangutele järgmiseks aastaks.

Sellel poliitikal on kolm peamist eesmärki: esiteks hinnatõusu piiramine. Teiseks, avalik teade Föderaalreservi tulevasest strateegiast, et ettevõtted ja üksikisikud saaksid oma tegevust kohandada majanduslik käitumine keskpanga kavatsustega. Kolmandaks, keskpanga aruandekohustuse ja vastutuse tugevdamine tema tehtud otsuste ja kavandatud eesmärgi saavutamise eest.

Rahapoliitika klassikalises tähenduses toimus USA-s vaid ajavahemikus oktoober 1979 kuni oktoober 1982. Föderaalne Avaturu Komitee teatas rahapoliitika muudatustest, mis tulenevad inflatsiooni tõusu võimalusest ja ebakindlusest intressimäärade sihttasemete seadmise tõhususe osas. Pankadevahelise intressimäära kasutamine taktikalise eesmärgina lõpetati ning uueks vaheeesmärgiks sai kitsa rahaagregaadi M1 (sisaldab ringluses olevat sularaha ja nõudmiseni hoiuseid kommertspankades) kasvutempo.

1.2.2 Saksa rahasüsteem

Enne ülemaailmset majanduskriisi 1929-1933. vabariigi krediidisüsteem<#"center">1.2.3 Jaapani rahasüsteem

1995. aastal tegutses Jaapanis umbes 6200 ärilist finants- ja krediidiorganisatsiooni. Pangandus on Jaapanis tõstetud riikliku tähtsusega kõrgeimale tasemele. Jaapanis pole pärast sõda olnud ühtegi pankrotijuhtumit.<#"justify">Singapuri rahakrediidipoliitika

Jaapani rahasüsteem on kahetasandiline ja koosneb keskpangast, kommertspankadest ja pangavälistest finantsasutustest. Rahasüsteemi esimesel tasandil on Jaapani keskpank. Talle kuulub pangatähtede emiteerimise ainuõigus, ta teostab rahapoliitikat, majandusregulatsiooni ja sularahateenuseid riigikassale. Rahasüsteemi teisel tasandil on pangandus ja pangavälised finantsasutused.

Kommertspangad jagunevad Jaapanis linna- ja piirkondlikeks pankadeks. Nende tegevust reguleerib seadus. Kommertspank peab olema organiseeritud aktsiaseltsi vormis ja omama vähemalt 1 miljardi jeeni suurust põhikapitali. Kommertspangal ei ole õigust tegutseda ilma Rahandusministeeriumi erilitsentsita. Sellise tegevusloa saamiseks peavad asutajad tagama, et panga kapital, varad ja kohustused vastavad kehtestatud standarditele, omavad vajalikke kogemusi ja teadmisi.

Jaapani rahasüsteemi omadused:

Kapitali kõrge kontsentreerituse ja tsentraliseerituse tase.

Pangategevuse range reguleerimine.

Pangaasutuste spetsialiseerumine teatud tüübid tegevused.

Jaapani keskpanga rahapoliitika olemus ei ole praegu mitte inflatsiooni ärahoidmine, vaid deflatsiooni negatiivsete tagajärgede ületamine majandusele – tarbija- ja investeerimisnõudluse pidurdumine. Selleks on vaja ringluses oleva raha hulka mitte vähendada, vaid suurendada. Ringluses oleva raha hulk kasvab kiiremini kui SKP, kuid see raha jõuab säästudesse ja seda kasutatakse majanduse toetamiseks.

2. Singapuri rahasüsteemi struktuuri analüüs

2.1 Keskpank ja selle funktsioonid

Singapuri rahandusamet on Singapuri keskpank.

Enne 1970. aastat olid mitmesugused rahandusfunktsioonid jaotatud mitmete valitsusasutuste ja asutuste vahel. Singapuri kiire areng nõudis keerukamat pangandus- ja rahasüsteemi. Sellega seoses tekkis vajadus funktsioonide tõhustamine, mis oleks pidanud kaasa aitama dünaamilise ja järjepideva rahapoliitika kujunemisele. Seetõttu võttis Singapuri parlament 1970. aastal vastu Singapuri rahandusasutuse seaduse. 1. jaanuaril 1971 alustas tegevust rahaasutus.

Singapuri rahandusasutusel on õigus esindada Singapuri huve Singapuri valitsuse pankuri ja finantsagendina.<#"center">2.2 Riigi pangandussüsteem

Singapur on üks maailma juhtivaid finantskeskusi ja Kagu-Aasia peamine rahanduse turustuskeskus. Pole siis ime, et riik on välja töötanud ühe maailma arenenuma pangandussüsteemi, kus ligikaudu 700 kohalikku ja välismaist panga- ja finantsasutust pakuvad teenuseid tarbijapangandusest ja varahaldusest kuni börsi-, investeerimispanganduse ja erikindlustusteenusteni. . 2010. aasta lõpus oli rahandusameti hinnangul Singapuri kodumaise pangandussektori varad/kohustused 764 miljardit Singapuri dollarit. Singapuri juhtivad pangad on ABN AMRO, Citibank, DBS, HSBC, OSCBC, Standard Chartered ja LSO.

Pangandustegevust Singapuris reguleerivad mitmed seadused:

Singapuri rahandusasutuse seadus;

pangaseadus;

Hoiuste kindlustamise ja poliisiomanike seadus kaitseskeemide seadus).

Singapuril on pangahoiuste kindlustussüsteem. 2005. aastal hakkas kehtima hoiuste kindlustamise seadus. 2006. aastal äriühinguseaduse alusel<#"justify">RankCompanyTuru kapitalisatsioon (miljard USD) 1DBS Bank<#"justify">Tabel 2.2 – Singapuri pangandussüsteemi väline positsioon varade ja kohustuste lõikes

Joonis 2.1 - Pangandussüsteemi varad ja kohustused (välispositsioon)

Jooniselt 2.1 on näha, et välismaale paigutatud kohustuste mahud kõigis valuutades on üldiselt tõusutrendiga. Samal ajal langes varade maht 2013. aastal järsult 395 miljardilt USA dollarile 368 miljardile USA dollarile. See tähendab, et pangandussektori võlg mitteresidentidele ületab tema varasid välismaal.

Tabel 2.3 – Pangad: DBUde varad ja kohustused

Miljon сингапурских долларовКонец периодаАктивы + ОбязательстваАктивыОбязательстваНаличные средстваСредства в банкахСчета денежно-кредитного управленияДолевые ценные бумагиПлатежи за финансированиеПрочие активыДепозиты небанковских клиентовСредства в банкахПрочие обязательства2012911,000.52,756.0184,902.719,503.3153,318.7490,706.559,813.3518,840.7244,892.2147,267.6

Tabelis 2.3 on selgelt näidatud Singapuri pangandussüsteemi varade ja kohustuste struktuur objektide lõikes. Varade struktuuri esindavad sularaha, võlgnevused pankades, Rahaameti kontod, omandiväärtpaberid, laenud ja finantseerimismaksed ning muud varad. Suurem osa pangandussektori varadest on laenudes ja finantseerimismaksetes. Kohustuste struktuuri esindavad pangaväliste klientide hoiused, mis on laekunud pankadele ja muud kohustused. Suurem osa kohustustest tuleb pangaväliste klientide hoiustelt.

2.3 Pangandussektor ja finantsasutused

Lisaks eelmises lõigus kirjeldatud kommertspankade kategooriatele on finantseerimisasutusi, mis võivad tegutseda kaupmeespankadena. Kaupmeespangad on kooskõlas seadusega tunnustatud rahandusameti poolt ja nende tegevusele kohaldatakse kaupmeespankade direktiivi. Selliste pankade toimingud Aasia valuutades toimuvad samuti vastavalt pangandusseadusele. Kaupmeespangad tegelevad reeglina ettevõtete finantseerimise, emiteeritud aktsiate ja võlakirjade märkimise, ettevõtete ühinemise ja ülevõtmisega, investeerimisportfelli haldamise, juhtimiskonsultatsiooni ja muude tasuliste tegevustega. Enamik kaubapanku tegutseb rahaameti loal Aasia valuutade ühikuga, mille kaudu konkureerivad kommertspankadega Aasia dollariturul. Mis puudutab DBU-sid, siis kaubanduspankadel ei ole lubatud vastu võtta nõudmiseni hoiuseid, säästuhoiuseid ega laenata avalikkuselt raha. Küll aga on neil lubatud võtta hoiuseid või laenata raha pankadest, finantsettevõtetelt, aktsionäridelt ja nende aktsionäride kontrollitavatelt ettevõtetelt. Praegu on (2011. aasta seisuga) Singapuris 52 kaubanduspanka. Finantsettevõtted keskenduvad väikesemahulisele finantseerimisele, sealhulgas autoostu järelmaksu laenudele, kestvuskaupadele ja kodulaenud. Finantsettevõtted on litsentseeritud ja tegutsevad vastavalt finantsühingute seadusele. Finantsettevõtetel ei ole lubatud avada deposiitkontosid, mida saab nõudmisel välja võtta tšekkide, vekslite või maksenõudega. Samuti ei ole neil lubatud anda ühelegi isikule üle 5000 Singapuri dollari suurust tagatiseta laenu ega teha tehinguid välisvaluutas, kullas või muudes väärismetallides ega osta välisvaluutas vääringustatud aktsiaid, aktsiaid või võlaväärtpabereid.

Finantsettevõtted, kelle kapital ületab 10 miljonit Singapuri dollarit, võivad aga taotleda luba tehingute tegemiseks välisvaluutas, väärismetallides ja välisvaluutas nomineeritud aktsiates. Selline luba väljastatakse tingimusel, et välisvaluutas antava laenu kogusumma ei ületa ühelgi hetkel 10% finantsettevõtte kapitalist. Singapuris tegutseb 3 finantsettevõtet.

Toome tabelis 2.4 Singapuri mittepangandussektori varade ja kohustuste välispositsiooni.

Tabel 2.4 – Singapuri mittepangandussektori varad ja kohustused (välispositsioon)

Allikas: bis.org (Rahvusvaheliste Arvelduste Pank)

Joonis 2.2 - Mittepangandussektori varad ja kohustused (välispositsioon)

Mittepangandussektoris on stabiilne dünaamika, varad mitteresidentidele ületavad kohustusi.

2.4 Riigi kulla- ja välisvaluutareservid

Märkimisväärne tulu kaupade ja teenuste ekspordist, suur tulu finantstehingutest, positiivne maksebilanss, üsna madal välisvõla tase tõid Singapuris kaasa märkimisväärsete kulla- ja välisvaluutareservide kogunemise. Ajavahemikul 1990-2000 kasvasid Singapuri kulla- ja välisvaluutareservid enam kui 3 korda ja ulatusid 48,5 miljardi Singapuri dollarini, mis on kõrgem kui sellistes arenenud riikides nagu Suurbritannia, Holland, Rootsi, Taani, Austraalia ja Kanada.

Kujutagem joonisel 2.3 ette Singapuri kulla- ja välisvaluutareservide dünaamikat.

Joonis 2.3 – Singapuri kulla- ja välisvaluutareservide dünaamika (miljard USA dollarit)

Allikas: #"82" src="/wimg/13/doc_zip6.jpg" />

Allikas: #"298" src="/wimg/13/doc_zip7.jpg" />

Joonis 2.4 – Singapuri kullavarude struktuur (miljard USA dollarit)

Kullavarude struktuuris domineerivad selgelt välisvaluuta ja kuld, nende osakaal kullavarude kogumahus suureneb. SDR-i osalused ja positsioonid IMF-is on välisvaluuta ja kullaga võrreldes tühised. See annab tunnistust riigi tähtsusetust rollist IMFi krediidipoliitikas.

2.5 Raha väljastamine

Singapuri rahvusvaluuta – Singapuri dollar (SGD) – lasti esmakordselt käibele 1967. aastal, mil toimus valuutade jaotus Malaisia, Singapuri ja Brunei vahel. Samal ajal nähti nendel territooriumidel ette kolme uue iseseisva valuuta vaba vastastikune vahetus ja vaba ringlus. Suhteliselt lühikese aja jooksul on Singapuri dollarist saanud üks tugevamaid ja stabiilsemaid valuutasid maailmas. Teoreetiliselt vastab Rahvusvahelise Valuutafondi poolt kinnitatud Singapuri dollari valuutapariteet selles sisalduvale kullasisaldusele 0,290299 g puhast kulda. Singapuri valuutavahetuse aastakäive on Londoni, New Yorgi ja Tokyo järel teisel kohal – see ületab 25 miljardit dollarit.

Praegu on Singapuris ringluses Orchid-seeria pangatähed nimiväärtusega 1, 5, 10, 25, 50, 100, 500, 1000 ja 10 000 Singapuri dollarit; pangatähed nimiväärtusega I, 5, 10, 20, 50, 100, 500, 1000 ja 10 000 Singapuri dollarit sarjast "Birds" ning vahetusmündid 1, 5, 10, 20, 50 senti ja 1 dollarit. Lisaks on käibel Rahvusvahelise Põllumajandusorganisatsiooni (FAO) meenemündid 5-sendise nimiväärtusega, hõbemündid nimiväärtusega 5, 10 ja 50 dollarit ning kuldmündid nimiväärtusega 100, 150, 250 ja 500 Singapuri dollarit. Singapur. Singapuri rahandusasutusel on raha emiteerimise monopoolne õigus. Singapuri populaarseimad pangatähed on 10, 25 100, 500 ja 1000 Singapuri dollarit.

Mõelge Singapuri rahaagregaatidele. Riik kasutab 4 rahaagregaati:

M0 - sisaldab kogu ringluses olevat raha, paberit ja metalli;

M1 - sisaldab M0 + ettevõtete ja elanikkonna arveldus-, arveldus- ja erikontode vahendeid + + elanikkonna hoiuseid nõudmiseni pankades;

M2 - sisaldab M1 + elanike tähtajalisi hoiuseid pankades;

M3 - sisaldab M2 + hoiuse- ja hoiusertifikaate + riigivõlakirju.

Kujutagem ette Singapuri rahaagregaate dünaamikas joonisel 2.5.

Joonis 2.5 – Rahaagregaadid M1, M2 ja M3

Allikas: #"285" src="/wimg/13/doc_zip9.jpg" />

Joonis 2.6 – Majanduse monetiseerimise tase М1 võrra (% SKPst)

Majanduse monetiseerimise taseme osas M1 järgi on trend kasvule. See viitab sellele, et ringluses oleva sularaha hulk on oluliselt kasvanud (31%-lt 51%-le SKP-st). See võib omakorda kaasa tuua inflatsiooni tõusu. Ja inflatsiooni eest antud periood kasvas 1,7-lt 4,5%-le.

Kujutagem joonisel 2.7 ette majanduse monetiseerimise taset M2 rahaagregaadis.

Aastatel 1995–1999 tõusis majanduse monetiseerituse tase, 1999. aastal oli see 200% SKP-st, mis tähendab, et pangandussüsteemi raha ületas turu SKT-d 2 korda. See viitab sellele, et hoiused pankades on 2 korda suuremad kui riigis toodetud toodete maksumus. Alates 2000. aastast kuni tänapäevani on täheldatud majanduse monetiseerituse mõningast langust. Üldiselt hoitakse näitajat tasemel 170-180% SKTst.

Joonis 2.7 – Majanduse monetiseerimise tase М2 järgi

Kujutagem joonisel 2.8 ette majanduse monetiseerituse taset rahaagregaadi M3 mõistes.

Joonis 2.8 – Majanduse monetiseerimise tase M3 järgi (% SKPst)

Majanduse monetiseerimise tase M3 järgi tõuseb kuni 2003. aastani, seejärel väheneb.

Joonisel 2.9 vaadelge raha liikumiskiirust Singapuri majanduses.

Kuni 2003. aastani oli raha liikumise kiirus langustrendis, pärast - kasvada. Dünaamika on suhteliselt stabiilne, väärtus kõigub 50-60% SKTst kuni M2-ni. See viitab sellele, et rahapakkumise likviidsus on suhteliselt stabiilne. Alates 2006. aastast ja kriisiaastatel on sularaha osakaal kasvanud, samas kui raha liikumise kiirus on langenud. Seda võib nimetada kriisi rahaliseks ilminguks.

Joonis 2.9 – Raha liikumise kiirus (SKP turg M2-le %)

Võrrelgem joonisel 2.10 SKP ja M2 kasvumäärasid.

Joonis 2.10 – SKP kasvumäärade ja M2 kasvumäärade võrdlus

M2 kasvutempo on sama järsu kõikumisega kui SKP kasvutempo, kuid võib täheldada, et need kaks näitajat on vastupidise suunaga. Enamik suur vahe nende vahel täheldatakse 1998. aastal - Aasia turgude kriisi. Rahapakkumise kasvutempo hüppas maksimaalselt 30%ni. Rahapakkumise kasvutempo järsud kõikumised on iseloomulikud arenevatele majandustele.

3. Rahapoliitika mõju analüüs Singapuri majandusarengule

3.1 Makromajanduslik ülevaade

Selleks, et analüüsida rahapoliitika mõju riigi majandusarengule, tuleb ennekõike üle vaadata peamised makromajanduslikud näitajad. Selles lõikes võetakse arvesse järgmisi näitajaid: turu SKT, SKT ostujõu pariteediga, SKT kasvumäär, SKT kasvumäär, SKT elaniku kohta, inflatsioonimäär, SKP deflaator ja tarbijahinnaindeks.

Kujutage ette Singapuri turu SKT-d joonisel 3.1.

Joonis 3.1 – SKT (turg, miljard USA dollarit)

Singapur on üks maailma juhtivaid finantskeskusi ja suur turustuskeskus rahandus Kagu-Aasias. Pole siis ime, et riik on välja töötanud ühe maailma arenenuma pangandussüsteemi, kus ligikaudu 700 kohalikku ja välismaist panga- ja finantsasutust pakuvad teenuseid tarbijapangandusest ja varahaldusest kuni börsi-, investeerimispanganduse ja erikindlustusteenusteni. . 2004. aasta lõpus oli Singapuri kodumaise pangandussektori varad/kohustused ligikaudu 230 miljardit USA dollarit. Singapuri juhtivad pangad on ABN AMRO, Citibank, DBS, HSBC, OSCBC, Standard Chartered ja LSO. Riigi keskpank on Singapuri Monetary Authority (MAS), mis määrab rahapoliitika, reguleerib pangandust ja finantsasutusi ning emiteerib valuutat. Kuigi praegu valitsuse toetatud hoiuste kindlustamise programmi ei ole, plaanib MAS lähiajal sellise süsteemi sisse seada. Kommertspankade tegevus Singapuris on litsentseeritud ja allub pangandusseadusele. Kommertspangad saavad tegeleda kõigi võimalike pangandustegevustega. Lisaks kommertspangateenuste pakkumisele, sealhulgas hoiuste vastuvõtmisele, tšekkide arveldamisele ja laenamisele, võivad pangad tegeleda ka mis tahes muu pangandustegevusega, mis on MAS-iga reguleeritud või lubatud, sealhulgas finantsnõustamisteenused, kindlustusmaaklerteenused ja kapitali paigutamise teenused. Turul. (Pangandusseaduse paragrahv 30 kehtestab kõik võimalikud pangandusliigid). Kommertspangad ja nende esindajad ei pea selliseks tegevuseks omama eraldi tegevusluba, kuid on kohustatud järgima finantsnõustajate seaduses (MMS) ja Väärtpaberituruseaduses sätestatud tegevusjuhendi nõudeid äritegevuses. Futuuriseadus (SFA). 2001. aasta juulis muudeti pangandusseadust, et keelata pankadel tegelemine mittefinantstegevusega. Pankadele anti mittefinantstegevuse lõpetamiseks kolm aastat, kuni 2004. aasta juulini. 2003. aasta augustis pikendati seda ajapikendusaega veel 2 aasta võrra kuni 2006. aasta juulini nende pankade puhul, kes taotlesid MAS-ilt ajapikendust. Singapuris on praegu 113 kommertspanka. Neist viis on registreeritud kohapeal ja kuuluvad kolme kodumaisesse pangandusgruppi. Kommertspangad tegutsevad täisteenuspankade, hulgipankade või offshore-pankadena.

Pangad, mis pakuvad täielikku valikut teenuseid

Täisteenust pakkuvad pangad võivad osutada kõiki pangaseadusega ette nähtud teenuseid. Praegu on Singapuris 28 sellist panka. Neist viis on registreeritud kohapeal ja kuuluvad 3 kodumaisesse pangagruppi, ülejäänud 23 panka on välismaal registreeritud pankade filiaalid. Neist 23 välispanga filiaalist kuus on saanud privileegi pakkuda kõiki pangateenuseid. Välispankadel, kes pakuvad täielikku valikut teenuseid ja kasutavad seda privileegi, võib oma kontoritest eraldi olla ainult 15 filiaali ja/või sularahaautomaati, millest maksimaalselt 10 võivad olla harukontorid. Need pangad saavad omavahel sularahaautomaate jagada ja oma filiaalide asukohta vabalt muuta. Alates 1. juulist 2002 on abikõlblikel pankadel lubatud osutada deebetteenuseid EFTPOS-võrgu kaudu (elektrooniline rahaülekanne), pakkuda täiendavat pensionipaketti, kasutada investeerimiskontosid (CPF Investment Scheme kontod) ja võtta vastu investeerimisskeemi alusel tähtajalisi hoiuseid ning skeemi minimaalse sissemakse summaga.

hulgipangad

Hulgipangad võivad tegeleda sama pangandustegevusega nagu täisteenust pakkuvad pangad, välja arvatud see, et neil ei ole luba pakkuda jaepangandusteenuseid Singapuri dollarites. Nad tegutsevad kooskõlas MAS-i välja antud hulgipanganduse juhistega. Singapuris on 37 hulgipanka, mis kõik on välispankade filiaalid.

offshore pangad

Offshore-pangad võivad tegeleda Aasia valuutaühikutes (ACU) denomineeritud Aasia valuutadega samadel tegevusaladel nagu täisteenindusega pangad ja hulgimüügipangad. Aasia valuutaühikud on arvestusüksus, mida pangad kasutavad kõigi Aasia dollarite turul tehtud välisvaluutatehingute kirjendamiseks. Singapuri dollarites tehtud pangatehinguid arvestatakse kodumaistes pangaüksustes (DBU) eraldi. Offshore-pankade poolt kodumaistes pangandusüksustes sooritatud tehingute maht on residentidega tehtavate tehingute osas võrreldes hulgipankadega mõnevõrra piiratum. Offshore-pangad tegutsevad vastavalt MAS-i poolt välja antud juhistele offshore-pankadele.

Panganduse liberaliseerimise programmi raames on offshore-pankadele antud Singapuri dollari hulgimüügitehingute tegemisel suurem kaalutlusõigus. Singapuri dollari laenulimiit offshore-pankadele on tõstetud 500 miljonile.Need pangad saavad nüüd vahetada Singapuri dollareid selliste pankade hallatavate või emiteeritud Singapuri dollari võlakirjade emiteerimisest saadava tulu vastu.

Kokku tegutseb Singapuris 48 offshore-panka ja kõik need on välispankade filiaalid.

kaubapangad

Lisaks kolmele kirjeldatud kommertspankade kategooriale on finantsasutusi, mis võivad tegutseda kaupmeespankadena. Kaupmeespangad on kooskõlas seadusega heaks kiidetud rahandusameti poolt ning nende tegevusele kohaldatakse kaupmeespankade direktiive. Selliste pankade toimingud Aasia valuutades toimuvad samuti vastavalt pangandusseadusele. Kaupmeespangad tegelevad reeglina ettevõtete finantseerimise, emiteeritud aktsiate ja võlakirjade märkimise, ettevõtete ühinemise ja ülevõtmisega, investeerimisportfelli haldamise, juhtimiskonsultatsiooni ja muude tasuliste tegevustega. Enamik kaubanduspankadest tegutseb MAS-i loal Aasia valuutade ühikuga, mille kaudu nad konkureerivad kommertspankadega Aasia dollariturul. Mis puudutab DBU-sid, siis kaubanduspankadel ei ole lubatud vastu võtta nõudmiseni hoiuseid, säästuhoiuseid ega laenata avalikkuselt raha. Küll aga on neil lubatud võtta hoiuseid või laenata pankadelt, finantsettevõtetelt, aktsionäridelt ja nende aktsionäride kontrollitavatelt ettevõtetelt. Singapuris on praegu 52 kaubanduspanka.

Finantsettevõtted

Finantsettevõtted keskenduvad väikesemahulisele finantseerimisele, sealhulgas autoostu järelmaksu laenudele, kestvuskaupadele ja kodulaenud. Finantsettevõtted on litsentseeritud ja tegutsevad vastavalt finantsühingute seadusele. Finantsettevõtetel ei ole lubatud avada deposiitkontosid, mida saab nõudmisel välja võtta tšekkide, vekslite või maksenõudega. Samuti ei ole neil lubatud anda ühelegi isikule üle 5000 Singapuri dollari suurust tagatiseta laenu ega teha tehinguid välisvaluutas, kullas või muudes väärismetallides ega osta välisvaluutas nomineeritud aktsiaid, aktsiaid või võlaväärtpabereid. Finantsettevõtted, kelle kapital ületab 10 miljonit Singapuri dollarit, võivad aga taotleda luba tehingute tegemiseks välisvaluutas, väärismetallides ja välisvaluutas nomineeritud aktsiates. Selline luba antakse tingimusel, et välisvaluutas antava laenu kogusumma ei ületa ühelgi hetkel 10% finantsettevõtte kapitalist. Singapuris tegutseb 3 finantsettevõtet.

Mõned peamised Singapuris täisteenuse litsentsi alusel tegutsevad finantsasutused on:

ABN AMRO BANK NV (ABN AMRO BANK NV)
AMERICAN EXPRESS BANK LTD. (AMERICAN EXPRESS BANK LTD)
BANGKOK BANK PUBLIC COMPANY LIMITED (BANGKOK BANK PUBLIC COMPANY LIMITED)
BANK OF AMERICA, NATIONAL ASSOCIATION (BANK OF AMERICA, NATIONAL ASSOCIATION)
BANK OF CHINA LIMITED (BANK OF CHINA LIMITED)
BANK OV EAST ASHA LTD. (BANK OF EAST ASIA LTD)
INDIA PANKAD (INDIA PANK)
BANK OV TOKYO-MITSUBISHI, LTD. (BANK OF TOKYO-MITSUBISHI, LTD)
BNP PARIBAS (BNP PARIBAS)
KALYON (CALYON)
CITIBANK NA
CITIBANK SINGAPORE LIMITED
ACHEL PANK (HL PANK)
HONGKONGI JA SHANGHAI BANKING CORPORATION LIMITED
INDIA PANK (INDIA PANK)
INDIA OVERSEAS BANK (INDIAN OVERSEAS BANK)
J.P. MORGAN CHASE BANK N.A. (JPMORGAN CHASE BANK, N.A.)
MALAYAN BANKING BHD (MALAYAN BANKING BHD)
PT BANK NEGARA INDONESIA (PERSERO) TBK (PT BANK NEGARA INDONESIA (PERSERO) TBK)
RHB BANK BERHAD
SOUTHERN BANK BERHAD
STANDARDPANGA
SUMITOMO MITSUI BANKING CORPORATION (SUMITOMO MITSUI BANKING CORPORATION)
Yuko Bank (UCO BANK)